償付能力是保險(xiǎn)公司的生命線，在當(dāng)前低利率周期，償付能力的重要性尤為突出。據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，截至2月12日，已有145家險(xiǎn)企（60家人身險(xiǎn)公司、75家財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司、10家再保險(xiǎn)公司）披露2024年四季度償付能力報(bào)告。其中，綜合償付能力充足率、核心償付能力充足率上升的險(xiǎn)企均為94家，占比均為64.83%。

在已披露風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)級(jí)結(jié)果的131家險(xiǎn)企中，“風(fēng)險(xiǎn)小”的A類有38家，“風(fēng)險(xiǎn)較小”的B類有86家，“風(fēng)險(xiǎn)較大”的C類有7家，“風(fēng)險(xiǎn)嚴(yán)重”的D類尚無。

人身險(xiǎn)公司表現(xiàn)亮眼

2024年四季度，綜合償付能力充足率上升的94家險(xiǎn)企中，人身險(xiǎn)公司44家、財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司46家、再保險(xiǎn)公司4家。核心償付能力充足率上升的94家險(xiǎn)企中，人身險(xiǎn)公司46家、財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司44家、再保險(xiǎn)公司4家。

從經(jīng)營數(shù)據(jù)看，2024年上半年，60家人身險(xiǎn)公司合計(jì)實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入9571.37億元，凈利潤119.55億元。75家財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司合計(jì)實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入4396.64億元，凈利潤56.82億元。10家再保險(xiǎn)公司合計(jì)實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入981.7億元，凈利潤17.58億元。

從綜合投資收益率看，人身險(xiǎn)公司、財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司、再保險(xiǎn)公司平均綜合投資收益率分別為8.77%、3.87%、3.03%。

值得關(guān)注的是，2024年四季度，人身險(xiǎn)公司償付能力充足率和綜合投資收益率表現(xiàn)亮眼。不僅超七成人身險(xiǎn)公司綜合償付能力充足率上升，多家人身險(xiǎn)公司綜合投資收益率還高于近3年平均值。從統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)看，56家非上市人身險(xiǎn)公司綜合投資收益率超5%，其中有19家超10%。

中國精算科技實(shí)驗(yàn)室主任陳輝表示，近期出臺(tái)的一系列增量政策有效激發(fā)了發(fā)展活力，擴(kuò)大了市場(chǎng)需求，拉動(dòng)了企業(yè)生產(chǎn)，提升了市場(chǎng)活躍度，增強(qiáng)了發(fā)展信心。險(xiǎn)資以其獨(dú)特優(yōu)勢(shì)，成為經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型升級(jí)的重要力量。同時(shí)，資本市場(chǎng)扭轉(zhuǎn)了持續(xù)多年的低迷狀態(tài)，保險(xiǎn)業(yè)也實(shí)現(xiàn)雙贏。

7家險(xiǎn)企未達(dá)標(biāo)

按照《保險(xiǎn)公司償付能力管理規(guī)定》，保險(xiǎn)公司須同時(shí)符合核心償付能力充足率不低于50%、綜合償付能力充足率不低于100%、風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)級(jí)在B類及以上三項(xiàng)指標(biāo)。2024年四季度不達(dá)標(biāo)的7家險(xiǎn)企風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)均為C類，與上季度持平。

上述7家險(xiǎn)企償付能力不達(dá)標(biāo)的主要原因是償付能力充足率不足以及公司治理存在問題。此外，未達(dá)標(biāo)原因還包括可資本化風(fēng)險(xiǎn)、聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)等因素。

多措并舉化風(fēng)險(xiǎn)

2024年12月，金融監(jiān)管總局發(fā)布《關(guān)于延長(zhǎng)保險(xiǎn)公司償付能力監(jiān)管規(guī)則（Ⅱ）實(shí)施過渡期有關(guān)事項(xiàng)的通知》，將原定2024年底結(jié)束的保險(xiǎn)公司償付能力監(jiān)管規(guī)則（Ⅱ）（即償二代二期工程）過渡期延長(zhǎng)至2025年底。

目前，不達(dá)標(biāo)的險(xiǎn)企正積極采取增資擴(kuò)股、提高公司治理水平等手段提升償付能力。

華安財(cái)險(xiǎn)表示，2024年以來，公司成立了扭虧增盈、風(fēng)險(xiǎn)化解工作組，有序整改監(jiān)管問題、逐條化解存量風(fēng)險(xiǎn)等管理舉措并取得積極成效，有效遏制了經(jīng)營下滑趨勢(shì)。同時(shí)，增資擴(kuò)股工作取得實(shí)質(zhì)性進(jìn)展，公司治理風(fēng)險(xiǎn)有序化解。2025年，隨著公司經(jīng)營持續(xù)改善、償付能力穩(wěn)步提升，風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)級(jí)相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)因素將逐步化解。

珠峰財(cái)險(xiǎn)表示，2024年四季度，公司完成了當(dāng)年二季度風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)級(jí)通報(bào)問題整改工作。隨著增資擴(kuò)股工作落地，公司可資本化風(fēng)險(xiǎn)有效降低。難以資本化風(fēng)險(xiǎn)方面，重點(diǎn)從相對(duì)薄弱的戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)兩處著力改進(jìn)，集中力量整改保險(xiǎn)業(yè)務(wù)線和其他業(yè)務(wù)線操作風(fēng)險(xiǎn)。

華匯人壽表示，針對(duì)風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)級(jí)結(jié)果，第一，對(duì)公司當(dāng)前風(fēng)險(xiǎn)狀況和管理情況、風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)級(jí)結(jié)果及原因、可能面臨的監(jiān)管措施持續(xù)進(jìn)行分析、檢視和更新；第二，控制存量風(fēng)險(xiǎn)，結(jié)合公司“推進(jìn)合規(guī)三年行動(dòng)”對(duì)暫未關(guān)閉的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)進(jìn)行持續(xù)梳理和有效改進(jìn)，預(yù)防監(jiān)測(cè)增量風(fēng)險(xiǎn)；第三，持續(xù)加強(qiáng)公司風(fēng)險(xiǎn)管理體系建設(shè)，完善修訂各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)管理制度及流程，不斷完善償付能力風(fēng)險(xiǎn)管控手段，根據(jù)關(guān)鍵內(nèi)部控制點(diǎn)及年度關(guān)鍵風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)加強(qiáng)對(duì)各項(xiàng)子類風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)測(cè)，及時(shí)評(píng)估和報(bào)告；第四，結(jié)合內(nèi)網(wǎng)償付能力監(jiān)測(cè)管理系統(tǒng)，對(duì)重點(diǎn)指標(biāo)進(jìn)行持續(xù)分析和監(jiān)控。

來源：中國經(jīng)濟(jì)網(wǎng)