香港的特產(chǎn)是什么——港卡。

社交媒體上的這一則調(diào)侃正是現(xiàn)實情況的生動反映。今年以來，內(nèi)地居民赴港開戶熱度持續(xù)未減，恒生銀行中報提到，上半年內(nèi)地客戶的新開戶數(shù)據(jù)按年增加166%，而該行去年非香港居民新開賬戶猛增了342%；南向理財通規(guī)?？焖亠j升，僅僅在3月至6月，就有超過530億元資金通過跨境理財通渠道南下投資，是去年同期的26倍有余。

赴港買保險的傳統(tǒng)仍然持續(xù)，而伴隨著“優(yōu)才”、“高才”們紛紛當(dāng)起保險代理人，香港保險市場明顯“卷了起來”，同時客戶關(guān)注的重心逐漸從2019年以前的重疾險，轉(zhuǎn)向儲蓄型保險。

當(dāng)內(nèi)地資金涌向香港，“能不能保本”仍然是投資者最關(guān)心的議題。

降息在望，開戶仍然排長龍

8月29日上午8點50分，家住深圳的陳小姐來到位于香港九龍?zhí)恋闹秀y香港又一城分行取號開戶，此時她已經(jīng)排位15號。

之所以沒有提前預(yù)約，是因為“預(yù)約已經(jīng)滿了”。陳小姐說，“原以為9月美元降息預(yù)期基本確定，來開戶的人應(yīng)該會少一些，但似乎并非如此?！?/p>

而在遠(yuǎn)離香港城市中心的元朗區(qū)，中銀香港元朗青山道分行內(nèi)的開戶客戶同樣已經(jīng)排起長隊，該行的個人銀行經(jīng)理告訴鈦媒體App，該分行設(shè)置了4位同事專門負(fù)責(zé)開戶事項，“幾乎每位同事都連軸轉(zhuǎn)，各自每天需要完成大約10位客戶的開戶審核，8月以來美元降息預(yù)期明確，香港各家銀行的利率也在走低，但從2023年以來至今，每日開戶人數(shù)變動不大?！?/p>

而在一街之隔的匯豐銀行元朗分行，該行的大堂引導(dǎo)臺幾乎已經(jīng)成為“開戶臺”，兩位客戶經(jīng)理流水線式的親自為客戶操作手機開戶——除了不時需要客戶設(shè)置密碼。該行的客戶經(jīng)理表示，“大約一天要完成60多位開戶?！?/p>

開戶熱潮在業(yè)績中也得以體現(xiàn)。

恒生銀行中報提到，上半年，內(nèi)地客戶的新開戶數(shù)據(jù)按年增加166%，而該行去年非居民新開賬戶猛增了342%。

匯豐銀行則在中報中提到，匯豐香港2024 年上半年新增銀行客戶 345000 名，較 2023 年上半年增長 77%。今年一季度，匯豐新增13萬名對私客戶，其中60%為非香港居民，匯豐官方稱，其中“很大一部分”來自內(nèi)地。

中銀香港也不遑多讓，2023年，中銀香港新增20萬跨境客戶，按年增加近4倍，與2019年相比增加近1.3倍。中銀香港有關(guān)人士透露，今年首5個月內(nèi)地居港客戶新開立賬戶數(shù)目按年上升近三成。

東亞銀行聯(lián)席行政總裁李民橋表示，該行跨境業(yè)務(wù)在今年首季發(fā)展迅速，首季顯卓私人理財客戶數(shù)目同比增長3成，內(nèi)地跨境客戶數(shù)目同比增長近5成，帶動相關(guān)客戶資產(chǎn)規(guī)模同比增長超過6成。

一些銀行的開戶難度在升級。比如，花旗銀行自去年11月便規(guī)定，非港客戶開戶門檻從1萬港元提高到150萬港元。招商銀行香港分行，將香港一卡通賬戶的開戶門檻提高了100倍至800萬港幣。

而匯豐銀行和中銀香港的客戶經(jīng)理則向鈦媒體App表示，該行的開戶難度事實上在降低，目前兩家銀行的開戶資金只需要象征性的100港幣和1000港幣，認(rèn)證材料的審核標(biāo)準(zhǔn)也在降低。比如在筆者的開戶過程中，匯豐銀行并不需要提交地址證明文件。

幾家銀行的客戶經(jīng)理均表示，內(nèi)地客戶主要關(guān)注定期存款以鎖定較高的利率。

這主要由于兩地利率水位存在明顯差距。在過去一年多里，港元市場由于與美元掛鉤而一直保持高息狀態(tài)；與此同時，內(nèi)地的存款利率持續(xù)下降，年利率達到3%以上的大額存單和定期存款幾乎消失。

融360數(shù)字科技研究院監(jiān)測的內(nèi)地銀行整存整取存款平均利率最新數(shù)據(jù)顯示，2024年7月，銀行整存整取存款三個月期平均利率為1.481%，六個月1.689%，一年期1.817%，兩年期1.94%，三年期2.339%，五年期2.295%。

大額存單的利率也在一路走低，年利率3%以上的定期存款近乎絕跡。2024年7月，發(fā)行的大額存單三個月期平均利率為1.663%，六個月期1.87%，一年期2.01%，兩年期2.187%，三年期2.576%，五年期2.478%。

不過，隨著美元降息預(yù)期強化，香港銀行也已經(jīng)跟隨降息。

8月26日，香港多家銀行宣布調(diào)整港元定期存款利率。大新銀行官網(wǎng)信息顯示，3個月港元高息定期存款利率已降至3.4%。中銀香港官網(wǎng)亦于8月22日發(fā)布公告，3個月港元新資金特優(yōu)定期存款年利率同樣為3.4%。

一位原本打算近期赴港開戶的某互聯(lián)網(wǎng)公司員工則向鈦媒體App表示，內(nèi)地存款利率一跌再跌，讓她也一度考慮美元存款，但是最近的匯率風(fēng)險較大，糾結(jié)過后還是選擇去搶購某互聯(lián)網(wǎng)銀行的年化利率2.99%的大額存單，“不一定比現(xiàn)在5%的美元存款差?！?/p>

“南向通”一度連續(xù)4個月飆漲，絕大部分是定存

跨境理財通是內(nèi)地資金赴港的新途徑。

2021年10月，跨境理財通正式開啟，當(dāng)時僅限于為大灣區(qū)9個城市的居民或當(dāng)?shù)丶{稅或社保滿五年的人提供服務(wù)。

今年2月，跨境理財通政策升級，降低了參與門檻、提高了個人投資者額度。將參與“南向通”業(yè)務(wù)的內(nèi)地投資者需要連續(xù)繳納社保或個人所得稅“滿5年”的要求降低到只需要“滿2年”，同時，增加“近3年本人年均收入不低于40萬元”作為家庭金融資產(chǎn)準(zhǔn)入的可選條件。個人投資額度也從100萬提高到了300萬人民幣——相比之下，跨境理財通的投資額度要明顯高于每年每人5萬美元的換匯限額。

內(nèi)地居民通過“南向通”，可以在香港合作銀行的“貨架”上挑選理財產(chǎn)品——包括基金、債券、人民幣、港元及外幣存款等。需要注意的是，該產(chǎn)品盡管資金可以投向香港市場，但最終必須回流至投資者在內(nèi)地的銀行賬戶，因此不算真正意義上的資金出境。

今年以來， 通過“南向通”赴港投資的資金經(jīng)歷了一輪暴漲。人行廣東分行的數(shù)據(jù)顯示，今年1至6月，南向通跨境匯劃金額分別為9.89億元、14.83億元、131.06億元、223.35億元、83.38億元和94.81億元。僅僅在3月至6月，就有超過530億元資金通過跨境理財通渠道南下投資，是去年同期的26倍有余。

彼時，多家銀行為了吸引新客，開出了利率高至6%的人民幣定存，而美元定存甚至開出了10%的利率。

業(yè)內(nèi)人士普遍認(rèn)為，南下資金大部分投向了存款，據(jù)人民銀行廣東省分行披露的數(shù)據(jù)，截至2024年3月末，南向通內(nèi)地個人投資者持有港澳投資產(chǎn)品市值余額為162.4億元，包含投資基金2.24億元、債券0.25億元、存款159.91億元，其中存款占比98.47%。

截至目前，官方尚未更新具體的產(chǎn)品持倉情況數(shù)據(jù)。

高才涌入港險圈，內(nèi)資青睞儲蓄險

作為內(nèi)地資金涌向香港的另一大傳統(tǒng)渠道，來自內(nèi)地的錢潮與人潮在同時涌入保險業(yè)。

2023年，內(nèi)地訪客的新造保單保費飆升至589.72億港元，同比增長2754.4%，約占總額的32.6%，僅次于2016年。今年以來，在去年高基數(shù)的情況下，內(nèi)地居民赴香港投保的需求依然旺盛。香港保監(jiān)會公布的數(shù)據(jù)顯示，截至2024年一季度末，香港保險市場源自內(nèi)地訪客的新造保單保費為156億港元，同比上升62.6%，占個人業(yè)務(wù)總新造保單保費24%，較2023年一季度的96.13億港元增長62.6%。

友邦保險中報顯示，2024年上半年錄得的新業(yè)務(wù)價值8.58億美元，上升26%。其中，中國內(nèi)地訪客帶來的新業(yè)務(wù)價值分別增長24%。

人才也在涌入，2023年，香港政府調(diào)整人才引進政策，大量內(nèi)地人才涌入。香港入境處披露的數(shù)據(jù)顯示，2023年收到超過22.4萬宗各項《人才入境計劃申請》，約13.5萬宗獲準(zhǔn)來港，同比2022年獲批上升255%。今年上半年，通過“高才通”“優(yōu)才計劃”“輸入內(nèi)地人才計劃”等人才入境計劃抵港的人士共有4萬人，他們同時帶來了4.3萬名配偶、子女等受養(yǎng)人。

港府2月公布的調(diào)查結(jié)果顯示，政府地曾在2023年11月訪問約5000名抵港逾6個月的“高才通”簽證申請人及其家屬，調(diào)查發(fā)現(xiàn)僅有54%的人士在港成功就業(yè)，而金融是最主要行業(yè)之一。

一位香港保險代理人向鈦媒體App表示，已經(jīng)有大量“優(yōu)才”、“高才”加入了保險行業(yè)，甚至有的團隊全員都是“優(yōu)才”、“高才”。據(jù)其介紹，這一波進入香港保險市場的內(nèi)地人才呈現(xiàn)出兩極分化的態(tài)勢，“優(yōu)秀者憑借優(yōu)質(zhì)的人脈和資源、豐富的職場經(jīng)驗、極強的執(zhí)行力，出成績特別快；但也有部分人只是獲得身份之后，亟需要找一份工作來幫助未來續(xù)簽，保險只是一個跳板?！?/p>

另一位代理人則提到，伴隨著“優(yōu)才”、“高才”們的涌入，香港保險市場明顯“卷了起來”，“最近已經(jīng)有客戶直接來問‘能提供多少返傭’，這在以往是非常少見的。”

在產(chǎn)品類型選擇上，2023年內(nèi)地訪客保單中，儲蓄型保險占比60%，保障型保險占比40%，而此前兩者的比例分別為40%和60%。

多位香港保險代理人也表示，客戶關(guān)注的重心已經(jīng)逐漸從2019年以前的重疾險，轉(zhuǎn)向儲蓄型保險，“客戶并不太在意收益率究竟是7%還是5%，最關(guān)心的是能不能保本?！?/p>

（來源： 鈦媒體）