“最近黃金的價(jià)格，真是每天見證歷史?！睌€金愛好者、北京白領(lǐng)小楊說。3月以來，上期所黃金價(jià)格持續(xù)攀升，多日保持在500元/克以上。金價(jià)上漲，帶火了銀行的積存金業(yè)務(wù)?！白罱稍兎e存金業(yè)務(wù)的人比以前多了不少，尤其是在明顯的價(jià)格上行期，不少人想通過積存金賺買賣差價(jià)?！币晃粐?guó)有大行客戶經(jīng)理表示。

為了適應(yīng)市場(chǎng)變化，近日建設(shè)銀行發(fā)布公告稱，對(duì)個(gè)人黃金積存業(yè)務(wù)作出調(diào)整，定期積存起點(diǎn)金額上調(diào)至600元。分析人士表示，投資者需要理性投資、把握積存的節(jié)奏，在黃金價(jià)格走入歷史高位的階段不能一味追漲投資黃金產(chǎn)品，如果有意選擇積存金，建議等出現(xiàn)一定回調(diào)的時(shí)候再入手。

積存金業(yè)務(wù)走俏

“最近黃金真的太火了，通過積存金兌換實(shí)物金也比較緊俏，尤其是10克這樣的小克重金條，有的網(wǎng)點(diǎn)已經(jīng)斷貨，今天就有一家支行來找我們支行調(diào)貨?！惫ど蹄y行北京市西城區(qū)一家支行客戶經(jīng)理表示。

“積存金等于是買虛擬黃金，買賣就像基金一樣，有手續(xù)費(fèi)。目前，買入和賣出手續(xù)費(fèi)的標(biāo)準(zhǔn)費(fèi)率均為交易金額的0.5%，買入后會(huì)形成份額，如果想要實(shí)物金，提取的時(shí)候只需要補(bǔ)個(gè)差價(jià)，就可以直接按照克數(shù)來提。”上述客戶經(jīng)理說，“這幾個(gè)月，不少積存金客戶提取了實(shí)物，自己去找人打首飾?！?/p>

銀行的積存金業(yè)務(wù)，一般是客戶通過銀行開立黃金積存賬戶，在一定期限內(nèi)以定投或主動(dòng)積存的方式買入黃金，到期后的積存金一般可兌換為實(shí)物金或執(zhí)行贖回、轉(zhuǎn)讓、質(zhì)押等操作，又被視作黃金定投的升級(jí)版。

目前，不少銀行已經(jīng)開展了此類業(yè)務(wù)。目前，多家國(guó)有大行和部分股份行積存金業(yè)務(wù)處于相對(duì)火熱的狀態(tài)。

“黃金積存可以將資金分?jǐn)傊劣?jì)劃周期內(nèi)的每個(gè)交易日，實(shí)現(xiàn)按日買入黃金，平攤資金成本、分散風(fēng)險(xiǎn)?！编]儲(chǔ)銀行一位客戶經(jīng)理表示，定期定額累積黃金，可長(zhǎng)期持有、可贖回變現(xiàn)、可兌換實(shí)物金，資金占用較小，還可分散市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)帶來的風(fēng)險(xiǎn)。

“我的攢金路開啟于三年前，對(duì)于打工人來說，這真的是一種不錯(cuò)的資產(chǎn)配置手段。有了一筆錢就可以零散買點(diǎn)，可以實(shí)現(xiàn)積少成多。賣出套現(xiàn)也好，換成實(shí)物金也好，選擇也挺多挺靈活的?！毙钫f。

銀行出手調(diào)整門檻

金價(jià)火出圈，銀行也根據(jù)市場(chǎng)形勢(shì)及時(shí)調(diào)整業(yè)務(wù)門檻。一般來說，主動(dòng)積存或定期積存起點(diǎn)為1克或等值金額。

由于金價(jià)大漲，近日，建設(shè)銀行發(fā)布公告稱，對(duì)個(gè)人黃金積存業(yè)務(wù)作出調(diào)整。自3月7日起，建設(shè)銀行個(gè)人黃金積存業(yè)務(wù)定期積存起點(diǎn)金額（包括日均積存及自選日積存）由500元上調(diào)至600元。調(diào)整前已設(shè)置成功的定期積存計(jì)劃將繼續(xù)執(zhí)行，不受影響。到期的設(shè)置展期的定期積存計(jì)劃或是客戶需要修改定期積存計(jì)劃，則需滿足該行最新積存金額要求。

后續(xù)該行也將持續(xù)關(guān)注黃金市場(chǎng)變動(dòng)情況，適時(shí)對(duì)上述起點(diǎn)金額及限額進(jìn)行調(diào)整。

分析人士表示，適度上調(diào)該業(yè)務(wù)“門檻”，一定程度上提醒投資者關(guān)注未來潛在波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)，有助于市場(chǎng)回歸理性，更好落實(shí)投資者適當(dāng)性管理。

去年12月，農(nóng)業(yè)銀行也曾選擇提高積存金的交易起點(diǎn)，將此前為450元的存金通2號(hào)金額定投購(gòu)買起點(diǎn)調(diào)整為500元，該調(diào)整已于今年年初生效。

事實(shí)上，近年來，隨著黃金價(jià)格的波動(dòng)，積存金交易門檻調(diào)整時(shí)有發(fā)生。一位銀行業(yè)人士表示，根據(jù)央行發(fā)布的《黃金積存業(yè)務(wù)管理暫行辦法》，黃金積存產(chǎn)品最小業(yè)務(wù)單位為1克。隨著金價(jià)不斷上漲并突破每克500元，積存金額起點(diǎn)也有必要作出相應(yīng)調(diào)整。

投資者需理性投資

業(yè)內(nèi)人士分析表示，目前，銀行存款利率持續(xù)走低、理財(cái)產(chǎn)品收益率難達(dá)預(yù)期，不少人看中黃金的避險(xiǎn)和保值屬性，考慮投資黃金。

一位農(nóng)商行人士表示，美元指數(shù)表現(xiàn)、實(shí)際利率水平、通貨膨脹和避險(xiǎn)情緒等，都是影響黃金價(jià)格的主要因素，其中最核心的是美元指數(shù)和實(shí)際利率。近日，美聯(lián)儲(chǔ)降息預(yù)期再度升溫，帶動(dòng)了金價(jià)突破式大漲。如果有意選擇積存金，建議等出現(xiàn)一定回調(diào)的時(shí)候再入手。

業(yè)內(nèi)人士提醒，因受地緣、經(jīng)濟(jì)因素以及各種突發(fā)事件的影響，黃金價(jià)格可能會(huì)發(fā)生劇烈波動(dòng)。投資者需要理性投資、把握積存的節(jié)奏，防范潛在波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。尤其是在黃金價(jià)格走入歷史高位的階段，更不能一味追漲，而是要量力而行，選擇適合自己財(cái)力和風(fēng)險(xiǎn)管理水平的黃金投資產(chǎn)品。

（來源：中國(guó)證券報(bào)）