中國人民銀行2月29日發(fā)布《關(guān)于銀行間債券市場柜臺業(yè)務(wù)有關(guān)事項的通知》。中國人民銀行有關(guān)負(fù)責(zé)人表示，《通知》進(jìn)一步擴(kuò)大柜臺債券投資品種，優(yōu)化相關(guān)機(jī)制安排，以便利居民和其他機(jī)構(gòu)投資者債券投資，增加居民財產(chǎn)性收入，加快多層次債券市場發(fā)展。

明確柜臺投資者范圍

業(yè)內(nèi)專家表示，柜臺債券市場是銀行間債券市場向零售金融服務(wù)領(lǐng)域的延伸，是多層次債券市場建設(shè)的重要環(huán)節(jié)，也是踐行普惠金融的重要場所。

《通知》共十二條，進(jìn)一步提升了柜臺業(yè)務(wù)的便利度。具體而言，明確柜臺投資者范圍，包括個人投資者、企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)。

在業(yè)務(wù)品種和交易方式上，《通知》明確，柜臺債券品種包括國債、地方政府債券、金融債券、公司信用類債券等銀行間債券市場債券品種。已在銀行間債券市場交易流通的各類債券品種通過柜臺投資交易，不需要經(jīng)發(fā)行人認(rèn)可。柜臺業(yè)務(wù)開辦機(jī)構(gòu)與金融機(jī)構(gòu)交易品種增加債券借貸和衍生品等。

此前，人民銀行于2016年2月14日發(fā)布的《全國銀行間債券市場柜臺業(yè)務(wù)管理辦法》規(guī)定，柜臺業(yè)務(wù)債券品種包括經(jīng)發(fā)行人認(rèn)可的已發(fā)行國債、地方政府債券、國家開發(fā)銀行債券、政策性銀行債券和發(fā)行對象包括柜臺業(yè)務(wù)投資者的新發(fā)行債券。

《通知》明確，優(yōu)化投資者開戶管理規(guī)則，已在銀行間債券市場開立賬戶的投資者，在柜臺業(yè)務(wù)開辦機(jī)構(gòu)開立債券賬戶，無需經(jīng)中國人民銀行同意。獲準(zhǔn)進(jìn)入銀行間債券市場的境外投資者，可通過柜臺業(yè)務(wù)開辦機(jī)構(gòu)和境內(nèi)托管銀行開立債券賬戶。

對于開辦機(jī)構(gòu)內(nèi)控管理要求，《通知》明確，柜臺業(yè)務(wù)開辦機(jī)構(gòu)應(yīng)建立合理的投資者適當(dāng)性管理制度，加強(qiáng)柜臺業(yè)務(wù)內(nèi)控管理和系統(tǒng)建設(shè)，做好交易服務(wù)全程留痕，妥善防控業(yè)務(wù)風(fēng)險。

安全性高 交易靈活

據(jù)了解，柜臺業(yè)務(wù)開辦機(jī)構(gòu)為個人和企業(yè)提供柜臺債券業(yè)務(wù)服務(wù)的，主要以國債、地方政府債和政策性金融債為主。

截至2023年末，全國已有30家商業(yè)銀行開辦了柜臺債券業(yè)務(wù)，為投資者開立賬戶630萬個。數(shù)據(jù)顯示，當(dāng)前柜臺債券品種中國債、地方政府債和政策性金融債分別占比56%、21%和23%。

對于個人如何通過柜臺購買國債、地方政府債，業(yè)內(nèi)人士介紹，上述30家商業(yè)銀行包括國有大行、股份行以及聚焦本地經(jīng)營的中小銀行?！熬用窨梢栽谶@些銀行的營業(yè)網(wǎng)點或電子銀行渠道申請開立柜臺債券賬戶，與本人銀行卡綁定后，在交易時間即可通過銀行網(wǎng)點或者APP買賣債券，查詢債券價格和債券余額?！彼f。

相比銀行存款、銀行理財、公募基金，柜臺債券有其自身優(yōu)勢。業(yè)內(nèi)專家介紹，相比其他金融產(chǎn)品，總的來說，柜臺債券票面利率會高于同期限的銀行存款，而且柜臺上交易的國債、地方政府債是政府信用，安全性高，能滿足居民對低風(fēng)險、收益穩(wěn)健的理財需求。另外，柜臺債券交易靈活，一百元起投，投資者著急用錢時，可在交易時間賣出債券，或者把債券作為抵押品向銀行辦理質(zhì)押貸款，變現(xiàn)能力較強(qiáng)。

（來源：中國證券報）