作為養(yǎng)老金融的重要?jiǎng)?chuàng)新，自2023年起，4家養(yǎng)老保險(xiǎn)公司在10個(gè)省市開展的商業(yè)養(yǎng)老金業(yè)務(wù)已試點(diǎn)滿一年。

試點(diǎn)一年來，商業(yè)養(yǎng)老金業(yè)務(wù)取得了怎樣的進(jìn)展？這個(gè)面向個(gè)人客戶的新型保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，市場反饋如何？

累計(jì)開戶超59萬個(gè)

業(yè)務(wù)規(guī)模約180億元

商業(yè)養(yǎng)老金業(yè)務(wù)，是養(yǎng)老保險(xiǎn)公司開展的創(chuàng)新商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。自2023年1月1日起，該業(yè)務(wù)在北京市、上海市、江蘇省、浙江省、福建省、山東省、河南省、廣東省、四川省、陜西省等10個(gè)省（市）開展試點(diǎn)。參與試點(diǎn)的有4家養(yǎng)老保險(xiǎn)公司，包括人保養(yǎng)老、國壽養(yǎng)老、太平養(yǎng)老和國民養(yǎng)老。

隨著試點(diǎn)屆滿一年，商業(yè)養(yǎng)老金業(yè)務(wù)的相關(guān)信息也逐漸增多。近日，國家金融監(jiān)管總局人身險(xiǎn)司發(fā)文闡述商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)時(shí)提及，商業(yè)養(yǎng)老金試點(diǎn)一年來，累計(jì)開戶超過59萬個(gè)。

另據(jù)獲悉的行業(yè)交流信息，截至2023年末，商業(yè)養(yǎng)老金業(yè)務(wù)規(guī)模大約180億元。從進(jìn)度看，2023年下半年業(yè)務(wù)增長較快。

在上述4家試點(diǎn)養(yǎng)老保險(xiǎn)公司中，中國人壽集團(tuán)曾公開介紹國壽養(yǎng)老的相關(guān)業(yè)務(wù)情況。2023年末，國壽養(yǎng)老的商業(yè)養(yǎng)老金存量規(guī)模為79億元，有效賬戶數(shù)超34萬戶，均位列市場第一。另據(jù)業(yè)界人士稱，國民養(yǎng)老的商業(yè)養(yǎng)老金業(yè)務(wù)量也較多。

回顧試點(diǎn)首年，養(yǎng)老險(xiǎn)公司對商業(yè)養(yǎng)老金業(yè)務(wù)重視有加，部分公司對其快速推進(jìn)。其中，國壽養(yǎng)老在2023年1月1日的試點(diǎn)開啟首日，就落地了首筆商業(yè)養(yǎng)老金業(yè)務(wù)。國壽集團(tuán)董事長白濤帶頭行動，通過手機(jī)登錄國壽養(yǎng)老微信公眾號，完成商業(yè)養(yǎng)老金賬戶開立和商業(yè)養(yǎng)老金產(chǎn)品購買，體驗(yàn)了養(yǎng)老規(guī)劃服務(wù)，成為首批商業(yè)養(yǎng)老金客戶。緊隨其后的1月9日，國民養(yǎng)老商業(yè)養(yǎng)老金業(yè)務(wù)也在微信自營平臺快速落地。此外，中國人保集團(tuán)和中國太平集團(tuán)均在2023年半年報(bào)中提及養(yǎng)老險(xiǎn)子公司商業(yè)養(yǎng)老金業(yè)務(wù)的開局或進(jìn)展情況。

新設(shè)專門業(yè)務(wù)部

發(fā)力渠道網(wǎng)絡(luò)建設(shè)

在組織架構(gòu)上，部分試點(diǎn)養(yǎng)老險(xiǎn)公司已凸顯其對商業(yè)養(yǎng)老金這一新業(yè)務(wù)的重視。

據(jù)了解，成立時(shí)間已較久的國壽養(yǎng)老和太平養(yǎng)老，兩家公司都已成立專門的“商業(yè)養(yǎng)老金事業(yè)部”，作為推動商業(yè)養(yǎng)老金業(yè)務(wù)發(fā)展的重要?jiǎng)幼鳌Ｈ吮ｐB(yǎng)老則設(shè)有“個(gè)人養(yǎng)老金融事業(yè)部”，主要負(fù)責(zé)商業(yè)養(yǎng)老金業(yè)務(wù)的開展。

“商業(yè)養(yǎng)老金需要面向個(gè)人客戶，這方面養(yǎng)老險(xiǎn)公司的經(jīng)驗(yàn)相對欠缺。”某養(yǎng)老險(xiǎn)公司的一位高管坦言。事實(shí)上，如何廣泛觸達(dá)C端個(gè)人客戶，并做好個(gè)人客戶的后續(xù)服務(wù)工作，也是這4家試點(diǎn)養(yǎng)老險(xiǎn)公司展業(yè)的共同難點(diǎn)。

此前，國壽養(yǎng)老、太平養(yǎng)老和人保養(yǎng)老的業(yè)務(wù)以養(yǎng)老金和年金管理業(yè)務(wù)為主，主要面向企業(yè)和政府機(jī)關(guān)客戶，直接接觸個(gè)人客戶的經(jīng)驗(yàn)較少；而成立于2022年3月的國民養(yǎng)老保險(xiǎn)，開業(yè)時(shí)間仍較短。

因此，在試點(diǎn)商業(yè)養(yǎng)老金業(yè)務(wù)的首年，各家養(yǎng)老險(xiǎn)公司都在渠道網(wǎng)絡(luò)的建設(shè)上有所發(fā)力，基本都是通過自營和第三方“兩條腿”走路。

在自營平臺建設(shè)方面，查詢4家養(yǎng)老險(xiǎn)公司的官方微信平臺時(shí)看到，國壽養(yǎng)老、國民養(yǎng)老和人保養(yǎng)老都在微信平臺上線了商業(yè)養(yǎng)老金業(yè)務(wù)專區(qū)，并開通養(yǎng)老規(guī)劃、開戶和購買產(chǎn)品等功能。另據(jù)了解，還有的養(yǎng)老險(xiǎn)公司著手建設(shè)自營銷售隊(duì)伍，并依托集團(tuán)內(nèi)的資源優(yōu)勢，開展業(yè)務(wù)協(xié)同和營銷推廣。

在借力第三方渠道方面，多家養(yǎng)老險(xiǎn)公司公開表示，已積極推進(jìn)與支付寶、理財(cái)通等大型線上平臺，以及重點(diǎn)銀行渠道的合作，上線了部分產(chǎn)品，讓商業(yè)養(yǎng)老金產(chǎn)品和服務(wù)觸達(dá)更多客戶。

業(yè)務(wù)尚處探索期

但仍被寄予厚望

“推動商業(yè)養(yǎng)老金試點(diǎn)平穩(wěn)運(yùn)行，養(yǎng)老保險(xiǎn)公司探索將養(yǎng)老規(guī)劃、賬戶管理與保險(xiǎn)產(chǎn)品相結(jié)合，為消費(fèi)者提供全生命周期的養(yǎng)老資金穩(wěn)健管理服務(wù)?！眹医鹑诒O(jiān)管總局人身險(xiǎn)司在介紹商業(yè)養(yǎng)老金業(yè)務(wù)的情況時(shí)表示。

試點(diǎn)之初，商業(yè)養(yǎng)老金被不少專業(yè)人士認(rèn)為較難理解。根據(jù)官方表述，該業(yè)務(wù)主要依托保險(xiǎn)經(jīng)營規(guī)則創(chuàng)新產(chǎn)品和服務(wù)，向客戶提供養(yǎng)老賬戶管理、養(yǎng)老規(guī)劃、資金管理、風(fēng)險(xiǎn)管理等服務(wù)。同時(shí)，采取“雙賬戶”模式，通過“鎖定養(yǎng)老賬戶”管理長期養(yǎng)老儲備，通過“持續(xù)養(yǎng)老賬戶”管理靈活取用的資金。此前，保險(xiǎn)業(yè)還未有過如此復(fù)雜的單一產(chǎn)品或服務(wù)。

試點(diǎn)一年以來，4家養(yǎng)老險(xiǎn)公司都實(shí)現(xiàn)了業(yè)務(wù)落地。其中，重要的業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)如養(yǎng)老規(guī)劃服務(wù)、“雙賬戶+產(chǎn)品”等都已浮出水面，這一業(yè)務(wù)也因此逐漸具象。從推出的商業(yè)養(yǎng)老金產(chǎn)品情況看，據(jù)梳理各養(yǎng)老險(xiǎn)公司的官網(wǎng)信息，國壽養(yǎng)老共有12只商業(yè)養(yǎng)老金產(chǎn)品，國民養(yǎng)老、人保養(yǎng)老各有5只產(chǎn)品，太平養(yǎng)老則有4只產(chǎn)品。這些產(chǎn)品的類型涉及目標(biāo)日期型、期限保本型、固定收益類、流動性管理類等。

仍顯復(fù)雜、仍處摸索期，是不少業(yè)界人士談及商業(yè)養(yǎng)老金業(yè)務(wù)目前進(jìn)展時(shí)較多的感受。

“商業(yè)養(yǎng)老金不是一個(gè)產(chǎn)品的概念，更像一個(gè)‘個(gè)人養(yǎng)老金計(jì)劃’?！睗?jì)安金信養(yǎng)老金研究中心主任閆化海博士分析，該業(yè)務(wù)包括兩類賬戶，每個(gè)賬戶又有不同風(fēng)格特征的產(chǎn)品可以配置，如不同期限、風(fēng)險(xiǎn)、流動性等。簡單理解這個(gè)業(yè)務(wù)的設(shè)計(jì)，即關(guān)于養(yǎng)老金的相關(guān)事項(xiàng)，全部可以通過這個(gè)業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)，從做規(guī)劃到管賬戶再到配產(chǎn)品等。

有養(yǎng)老險(xiǎn)公司人士表示，業(yè)務(wù)概念的確相對復(fù)雜，但實(shí)踐中更多應(yīng)讓復(fù)雜留給系統(tǒng)與后臺，盡量在前端讓客戶感受“絲滑”，從而便捷地體驗(yàn)養(yǎng)老規(guī)劃服務(wù)或開戶、購買產(chǎn)品。

國壽養(yǎng)老有關(guān)負(fù)責(zé)人曾表示，商業(yè)養(yǎng)老金業(yè)務(wù)應(yīng)發(fā)揮專業(yè)養(yǎng)老金融機(jī)構(gòu)優(yōu)勢，為老百姓提供“陪伴一生”的個(gè)性化養(yǎng)老規(guī)劃服務(wù)，幫助大家解決關(guān)于養(yǎng)老金如何投、投多少、怎么領(lǐng)取等實(shí)際問題。

這也意味著，該業(yè)務(wù)對養(yǎng)老險(xiǎn)公司提出很高要求。最核心的是，面對廣大個(gè)人客戶多樣化、個(gè)性化的養(yǎng)老需求，養(yǎng)老險(xiǎn)公司要有相應(yīng)的養(yǎng)老規(guī)劃能力、投資能力，相關(guān)能力還要獲得客戶認(rèn)可與信任。

對于養(yǎng)老規(guī)劃能力，一位養(yǎng)老險(xiǎn)公司人士認(rèn)為，相信各公司會盡其所能建設(shè)這部分能力，即便初期上線的養(yǎng)老規(guī)劃系統(tǒng)可能不那么盡善盡美，但應(yīng)能讓客戶花幾分鐘時(shí)間關(guān)注養(yǎng)老問題，實(shí)現(xiàn)類似“投教”的作用，相信這也是有價(jià)值的。對于投資能力建設(shè)，他表示，這也是養(yǎng)老險(xiǎn)公司開展業(yè)務(wù)的主要壓力所在，管理客戶的養(yǎng)老錢時(shí)要始終很小心，寧可穩(wěn)一些，業(yè)務(wù)進(jìn)展慢一點(diǎn)，也不能冒進(jìn)。目前，一些試點(diǎn)養(yǎng)老險(xiǎn)公司在管理企業(yè)年金等養(yǎng)老金方面已有一定基礎(chǔ)和經(jīng)驗(yàn)。

“還要讓子彈飛一會兒?！币晃粡氖吗B(yǎng)老險(xiǎn)的資深人士坦言，目前幾家試點(diǎn)公司商業(yè)養(yǎng)老金的產(chǎn)品責(zé)任利益、銷售渠道有所不同，盈利模式也不一樣，總體上業(yè)務(wù)開展時(shí)間短、規(guī)模尚小，還不好對業(yè)務(wù)效果進(jìn)行評估。同時(shí)，該業(yè)務(wù)在國際或國內(nèi)都沒有可比情況，基于目前狀況，還不好預(yù)測該業(yè)務(wù)未來發(fā)展的進(jìn)度。

初期推進(jìn)商業(yè)養(yǎng)老金業(yè)務(wù)“很難”，多位養(yǎng)老險(xiǎn)公司人士對此并不否認(rèn)，但任何創(chuàng)新業(yè)務(wù)都需要經(jīng)過摸索階段?！鞍l(fā)展養(yǎng)老第三支柱是一大方向，商業(yè)養(yǎng)老金也是在這一機(jī)遇下的重要探索，有公司對這個(gè)業(yè)務(wù)寄予厚望?！币晃火B(yǎng)老險(xiǎn)公司高管表示。

（來源：證券時(shí)報(bào)）