“拿到年終獎(jiǎng)，本來準(zhǔn)備去銀行網(wǎng)點(diǎn)存定期的，但一看利率實(shí)在是低。問了一圈，沒找到定存利率高于3%的銀行。客戶經(jīng)理推薦了一款針對(duì)新客戶的結(jié)構(gòu)性存款，預(yù)計(jì)年化收益率最高能有3.30%，于是我就把這錢買結(jié)構(gòu)性存款了。”北京居民小楊說道。

銀行全面調(diào)降存款利率背景下，部分注重保本保息的投資者更青睞年化收益率仍在3%以上的結(jié)構(gòu)性存款與大額存單等存款產(chǎn)品，也有部分投資者將目光瞄向了低風(fēng)險(xiǎn)的銀行理財(cái)、貨幣基金等產(chǎn)品。業(yè)內(nèi)人士指出，存款利率下降，疊加理財(cái)產(chǎn)品凈值波動(dòng)減小，理財(cái)產(chǎn)品的收益優(yōu)勢(shì)逐漸凸顯，投資者多元化配置資產(chǎn)正成為趨勢(shì)。

結(jié)構(gòu)性存款銷售火爆

“爆款預(yù)告，我行結(jié)構(gòu)性存款，年化收益率最高3%！銀行全面降息，高收益存款機(jī)會(huì)難得，請(qǐng)即刻與我預(yù)約白名單，開放日一早就購買?！敝袊?guó)銀行廣東地區(qū)某支行客戶經(jīng)理小孫表示。

銀行全面調(diào)降存款利率背景下，結(jié)構(gòu)性存款正成為銀行客戶經(jīng)理推銷的重點(diǎn)產(chǎn)品。記者咨詢多位銀行客戶經(jīng)理了解到，結(jié)構(gòu)性存款是指銀行吸收的嵌入金融衍生產(chǎn)品的存款，將存款收益與匯率、貴金屬價(jià)格、股價(jià)等特定金融指標(biāo)掛鉤，使存款人在承受一定風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上有望獲得較高收益。

“結(jié)構(gòu)性存款是保本的，一般期限偏短，中途不能取。我行有期限為47天和78天的產(chǎn)品，收益率最高3%，時(shí)間不長(zhǎng)不短，比較搶手?！蹦硣?guó)有行客戶經(jīng)理表示。

某股份行客戶經(jīng)理稱，結(jié)構(gòu)性存款產(chǎn)品到期后，利率具體是多少，要看結(jié)構(gòu)性存款投資的對(duì)應(yīng)產(chǎn)品的收益，一般來說利率會(huì)比同期限的普通定存高一些。

大額存單“手慢無”

大額存單仍然受儲(chǔ)戶青睞，呈現(xiàn)“手慢無”的狀態(tài)。部分中小銀行在新春將至的時(shí)間點(diǎn)，推出各類營(yíng)銷活動(dòng)，其中大額存單利率仍在3%以上。

“目前，我行大額存單三年期利率3.55%，五年期利率3.95%。1-3月來存，還能享受雙倍積分領(lǐng)禮品?！本d陽市商業(yè)銀行南充地區(qū)某支行客戶經(jīng)理表示。

廣東華興銀行某支行客戶經(jīng)理說：“穩(wěn)增值、快流轉(zhuǎn)、保安全，我行大額存單20萬元起存，五年期年化利率3.6%，三年期年化利率3.4%，二年期年化利率2.9%，一年期年化利率2.3%。不僅利率比普通定存有優(yōu)勢(shì)，而且能夠全額或者部分轉(zhuǎn)讓，流動(dòng)性也更強(qiáng)一些?！?/p>

“現(xiàn)在‘開門紅’活動(dòng)有禮品贈(zèng)送，根據(jù)存款金額和期限，禮品也不一樣。比如商場(chǎng)的代金券，每存1萬元可以送15元代金券。大額存單利率本身就比普通定存高一些，很難搶到?！背啥嫁r(nóng)商銀行某支行客戶經(jīng)理表示。

結(jié)合需求理性配置

“存款利率的下調(diào)，客戶要么出于保本保息考量，繼續(xù)選擇存款產(chǎn)品；要么考慮收益率可能更高的理財(cái)產(chǎn)品。但理財(cái)產(chǎn)品存在凈值波動(dòng)，我們會(huì)建議客戶謹(jǐn)慎選擇。”工商銀行北京地區(qū)某支行客戶經(jīng)理表示。

當(dāng)前，也有一些儲(chǔ)戶嘗試購買活錢理財(cái)或其他低風(fēng)險(xiǎn)的理財(cái)產(chǎn)品?！岸ù鏁r(shí)間長(zhǎng)，而且利率越來越低，我最近在嘗試購買中低風(fēng)險(xiǎn)的債基和貨幣基金，收益還不錯(cuò)?！北本┚用裥埍硎尽?/p>

業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，商業(yè)銀行壓降存款成本、規(guī)范吸儲(chǔ)行為屬于大勢(shì)所趨。浙商基金研報(bào)顯示，投資者可結(jié)合自身需求及風(fēng)險(xiǎn)收益目標(biāo)，考慮銀行理財(cái)、國(guó)債、債券、收益穩(wěn)健的基金等投資產(chǎn)品，理性認(rèn)識(shí)風(fēng)險(xiǎn)收益關(guān)系。也可買入一些帶鎖定期的產(chǎn)品，如三年期國(guó)債、大額存單等，在利率下行的環(huán)境中，提前鎖定收益也是一種不錯(cuò)的選擇。

某銀行理財(cái)人士表示，銀行理財(cái)產(chǎn)品為投資者提供了多樣化的投資選擇，具有相對(duì)穩(wěn)健、靈活的特點(diǎn)，但同時(shí)需要投資者具備一定的風(fēng)險(xiǎn)承受能力。如果想在追求穩(wěn)定性的同時(shí)進(jìn)一步提高收益空間，可以適當(dāng)選擇不同產(chǎn)品進(jìn)行組合配置。

（來源：中國(guó)證券報(bào)）