深交所上市審核委員會2023年第50次審議會議于昨日召開，審議結(jié)果顯示，廣州廣合科技股份有限公司(以下簡稱“廣合科技”)首發(fā)符合發(fā)行條件、上市條件和信息披露要求。這是今年過會的第175家企業(yè)(其中，上交所和深交所一共過會143家，北交所過會32家)。

廣合科技的保薦機(jī)構(gòu)(主承銷商)為民生證券股份有限公司，保薦代表人為姜濤、王嘉。這是民生證券今年保薦成功的第11單IPO項目。此前，1月19日，民生證券保薦的廣州康盛生物科技股份有限公司過會；3月1日，民生證券保薦的江西威爾高電子股份有限公司過會；3月3日，民生證券保薦的廣東天承科技股份有限公司過會；3月16日，民生證券保薦的上海司南衛(wèi)星導(dǎo)航技術(shù)股份有限公司過會；3月31日，民生證券保薦的江蘇萬高藥業(yè)股份有限公司過會；4月12日，民生證券保薦的寧波華平智控科技股份有限公司過會；4月13日，民生證券保薦的威海市天罡儀表股份有限公司過會；5月18日，民生證券保薦的深圳市信宇人科技股份有限公司過會；5月19日，民生證券保薦的深圳市鑫信騰科技股份有限公司過會；6月16日，民生證券保薦的蘇州湘園新材料股份有限公司過會。此外，4月27日，民生證券保薦的惠州市特創(chuàng)電子科技股份有限公司被否。

廣合科技主營業(yè)務(wù)是印制電路板的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，自成立以來主營業(yè)務(wù)沒有發(fā)生變化。

廣合科技的控股股東為臻蘊(yùn)投資，持有公司45.04%的股份，廣生投資、廣財投資分別持有公司7.59%、7.59%的股份，肖紅星、劉錦嬋通過臻蘊(yùn)投資、廣生投資、廣財投資間接控制公司60.21%的股份表決權(quán)，肖紅星、劉錦嬋為公司實際控制人。

廣合科技本次擬在深交所主板發(fā)行的股票數(shù)量不超過10,000萬股，占發(fā)行后股份總數(shù)的比例不低于10%；本次發(fā)行全部為公開發(fā)行新股，不進(jìn)行公司股東公開發(fā)售股份；擬募集資金91,810.52萬元，用于黃石廣合精密電路有限公司廣合電路多高層精密線路板項目一期第二階段工程、廣州廣合科技股份有限公司補(bǔ)充流動資金及償還銀行貸款。

上市委會議現(xiàn)場問詢的主要問題 

經(jīng)營業(yè)績問題。根據(jù)發(fā)行人申報材料，報告期各期，發(fā)行人產(chǎn)品服務(wù)器 PCB 銷售收入占主營業(yè)務(wù)收入比例分別為65.87%、69.39%、71.98%；浪潮信息、Dell、鴻海精密屬于發(fā)行人前五名客戶，發(fā)行人對前述客戶銷售產(chǎn)品均包含服務(wù)器 PCB，但對前述客戶毛利率存在較大差異，且報告期各期對同一客戶毛利率存在較大波動；發(fā)行人對浪潮信息的銷售收入分別為 27,204.95 萬元、32,767.05 萬元、14,432.38 萬元；發(fā)行人通過代理商協(xié)助銷售收入占比分別為 56.62%、55.64%、50.62%。

請發(fā)行人：(1)結(jié)合服務(wù)器 PCB 產(chǎn)品具體類型，說明發(fā)行人對前述客戶銷售服務(wù)器 PCB 的毛利率存在較大差異的原因及合理性，對前述客戶毛利率波動較大的原因及合理性；(2)結(jié)合市場競爭格局變化、自身競爭優(yōu)劣勢、毛利率波動等，說明 2022年對浪潮信息的銷售收入下降較大的原因及合理性；(3)結(jié)合與代理商的合作歷史，說明代理商在銷售活動中的作用及對經(jīng)營業(yè)績穩(wěn)定性的影響。同時，請保薦人發(fā)表明確意見。

需進(jìn)一步落實事項 

無