期貨和衍生品法草案三審稿昨日提請(qǐng)十三屆全國(guó)人大常委會(huì)第三十四次會(huì)議審議，擬進(jìn)一步加強(qiáng)對(duì)衍生品交易的監(jiān)管，切實(shí)防范金融風(fēng)險(xiǎn)。

具體來看，三審稿強(qiáng)化機(jī)構(gòu)監(jiān)管，明確金融機(jī)構(gòu)開展衍生品交易業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)依法經(jīng)過批準(zhǔn)或者核準(zhǔn)，履行交易者適當(dāng)性管理義務(wù)，并遵守國(guó)家有關(guān)監(jiān)督管理規(guī)定；完善衍生品交易報(bào)告庫(kù)制度；明確該法規(guī)定的行政處罰，“由國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)、國(guó)務(wù)院授權(quán)的部門按照國(guó)務(wù)院規(guī)定的職責(zé)分工作出決定”。

三審稿進(jìn)一步完善相關(guān)合約概念的規(guī)定，并按照巴塞爾委員會(huì)和國(guó)際證監(jiān)會(huì)組織有關(guān)衍生品的定義，明確互換合約、遠(yuǎn)期合約屬于金融合約，規(guī)定：本法所稱互換合約，是指約定在將來某一特定時(shí)間內(nèi)相互交換特定標(biāo)的物的金融合約；本法所稱遠(yuǎn)期合約，是指期貨合約以外的，約定在將來某一特定的時(shí)間和地點(diǎn)交割一定數(shù)量標(biāo)的物的金融合約。

同時(shí)，三審稿還進(jìn)一步完善境外機(jī)構(gòu)在境內(nèi)市場(chǎng)營(yíng)銷活動(dòng)的管理規(guī)則，并明確境外機(jī)構(gòu)在境內(nèi)從事期貨市場(chǎng)營(yíng)銷、推介及招攬活動(dòng)，應(yīng)當(dāng)經(jīng)國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)，適用本法的相關(guān)規(guī)定；境內(nèi)機(jī)構(gòu)為境外機(jī)構(gòu)在境內(nèi)從事期貨市場(chǎng)營(yíng)銷、推介及招攬活動(dòng)，應(yīng)當(dāng)經(jīng)國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)；任何單位或者個(gè)人不得從事違反前兩款規(guī)定的期貨市場(chǎng)營(yíng)銷、推介及招攬活動(dòng)。

本輪期貨法修法早在2013年啟動(dòng)，此前經(jīng)過了兩輪審議。2021年4月，十三屆全國(guó)人大常委會(huì)第二十八次會(huì)議初次審議；10月23日，全國(guó)人大常委會(huì)公布草案二審稿并向社會(huì)公開征求意見，法律名稱由“期貨法”修改為“期貨和衍生品法”。按照慣例，期貨和衍生品法有望在本次會(huì)議審議通過后正式發(fā)布，期貨和衍生品市場(chǎng)將迎來“基本法”。

近年來，我國(guó)期貨和衍生品市場(chǎng)發(fā)展迅速，尤其是商品期貨的交易量連續(xù)多年居全球前列，期權(quán)及場(chǎng)外衍生品市場(chǎng)也保持平穩(wěn)發(fā)展。中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)公布的數(shù)據(jù)顯示，2021年全年，期貨市場(chǎng)共實(shí)現(xiàn)交易額579.39萬億元，同比增長(zhǎng)32.97%；同期實(shí)現(xiàn)交易量72.62億手，同比增長(zhǎng)20.68%。其中，期貨及衍生品市場(chǎng)上市品種數(shù)量達(dá)94個(gè)，其中商品類84個(gè)、金融類10個(gè)。

全國(guó)人大常委會(huì)法制工作委員會(huì)發(fā)言人臧鐵偉表示，期貨和衍生品法草案在注重發(fā)揮相關(guān)市場(chǎng)功能的同時(shí)，也注意防范化解市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。明確防范化解金融風(fēng)險(xiǎn)，維護(hù)國(guó)家經(jīng)濟(jì)安全是立法目的之一。期貨和衍生品法草案規(guī)定了比較完善的期貨交易相關(guān)制度，對(duì)監(jiān)管機(jī)構(gòu)防范系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)、建立健全期貨市場(chǎng)監(jiān)控監(jiān)測(cè)制度、打擊違法交易行為作了規(guī)定。

華金期貨法律部相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，出臺(tái)期貨和衍生品的專門法律文件，將為期貨和衍生品市場(chǎng)的健康發(fā)展提供法制保障，將大幅提升期貨市場(chǎng)市場(chǎng)化、法治化和國(guó)際化水平，從而進(jìn)一步促進(jìn)其價(jià)格發(fā)現(xiàn)、風(fēng)險(xiǎn)管理、資源配置等功能發(fā)揮，更好地服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)。