近日，山東捷瑞數(shù)字科技股份有限公司（以下簡稱捷瑞數(shù)字）向全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)提交掛牌申報文件，擬在新三板基礎(chǔ)層掛牌，目前已收到掛牌審查部反饋意見。

2019年、2020年、2021年1～9月（以下簡稱報告期），捷瑞數(shù)字分別實現(xiàn)營業(yè)收入1.01億元、1.11億元、9878.24萬元，歸屬于申請掛牌公司股東的凈利潤分別為458.48萬元、1793.32萬元、1338.71萬元。

記者注意到，捷瑞數(shù)字的前五名客戶名單變動較大，僅有一家企業(yè)在前五名客戶名單中出現(xiàn)過兩次，其他客戶均只有一次。掛牌審查部也關(guān)注到公司主要客戶情況，要求其說明公司與大客戶的合作是否具有持續(xù)穩(wěn)定性。

第五大客戶為關(guān)聯(lián)方

捷瑞數(shù)字主營業(yè)務(wù)為數(shù)字中心一體化業(yè)務(wù)、數(shù)字孿生工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)、數(shù)字化營銷整合服務(wù)。報告期內(nèi)，捷瑞數(shù)字營業(yè)收入整體呈現(xiàn)增長態(tài)勢，主要系近年來國內(nèi)企業(yè)對于自身的展覽展示以及數(shù)字化轉(zhuǎn)型需求旺盛。

捷瑞數(shù)字實際控制人為孫偉杰、王濤、劉貞峰、王坤曉、牟文青5名自然人，合計持有公司79.71%的股份。捷瑞數(shù)字關(guān)聯(lián)方較多，涉及領(lǐng)域較廣，其中主要企業(yè)包括上市公司杰瑞股份，從事油氣田設(shè)備及技術(shù)工程服務(wù)；橙色云互聯(lián)網(wǎng)設(shè)計有限公司（以下簡稱橙色云），主要從事工業(yè)產(chǎn)品研發(fā)設(shè)計、生產(chǎn)、銷售。2019年度，包括杰瑞股份、橙色云在內(nèi)的關(guān)聯(lián)方是捷瑞數(shù)字的第五大客戶。

捷瑞數(shù)字作為一家工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)公司，其業(yè)務(wù)依托于伏鋰碼云平臺。值得注意的是，在接受多家媒體集體采訪時，孫偉杰介紹，杰瑞集團(tuán)在上市板塊以外，孵化了橙色云和捷瑞數(shù)字兩家工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)，搭建了“橙色云”和“伏鋰碼云”兩個云平臺。

反饋意見要求捷瑞數(shù)字補(bǔ)充披露橙色云的經(jīng)營范圍、主營業(yè)務(wù)、主要客戶及供應(yīng)商，說明是否與公司存在同業(yè)競爭或潛在同業(yè)競爭。不過，捷瑞數(shù)字在公開轉(zhuǎn)讓說明書（申報稿）內(nèi)表示，與控股股東、實際控制人及其控制的企業(yè)不存在同業(yè)競爭或者顯失公允的關(guān)聯(lián)交易。

報告期內(nèi)，捷瑞數(shù)字進(jìn)行了兩次利潤分配，2018年度、2019年中期分別派發(fā)現(xiàn)金紅利2000萬元、585萬元。但這兩次分配均為超額分配股利，因財務(wù)報表追溯調(diào)整的影響，截至2018年12月31日公司的滾存未分配利潤調(diào)整為﹣1686.36萬元，造成2018年度超額分配利潤1686.36萬元；追溯調(diào)整后也造成2019年度中期利潤超額分配585萬元，公司前期超額分配利潤共計2271.36萬元。

鑒于上述情況，捷瑞數(shù)字董事會提議以2020年、2021年1～9月實現(xiàn)的凈利潤彌補(bǔ)前期超額分配的利潤及造成的虧損，由此導(dǎo)致公司截至目前可供分配利潤減少的后果由全體股東共同承擔(dān)。2020年、2021年1～9月，捷瑞數(shù)字分別實現(xiàn)歸屬于申請掛牌公司股東凈利潤1793.32萬元、1338.71萬元。

應(yīng)收賬款余額比較大

捷瑞數(shù)字主要為企事業(yè)單位提供數(shù)字化、智能化轉(zhuǎn)型升級的整體解決方案，客戶涵蓋面較廣，包括工程機(jī)械、裝備制造、能源、醫(yī)藥、政府機(jī)關(guān)及事業(yè)單位等領(lǐng)域。

捷瑞數(shù)字的客戶集中度并不算高，2019年、2020年、2021年1～9月，公司前五名客戶銷售金額分別為3347.01萬元、2485.63萬元、3550.37萬元，占當(dāng)期營業(yè)收入比例為32.98%、22.33%、35.95%。不過，公司前五名客戶名單變化較大，僅有一家客戶在名單中出現(xiàn)過兩次。

在經(jīng)營目標(biāo)和計劃中，捷瑞數(shù)字表示將進(jìn)一步完善市場營銷網(wǎng)絡(luò)體系，在存量客戶的基礎(chǔ)上大力拓展增量客戶，積極主動與各行業(yè)主要客戶保持密切聯(lián)系，跟進(jìn)客戶實際需求，穩(wěn)定并加強(qiáng)業(yè)務(wù)合作關(guān)系。

此外，捷瑞數(shù)字的應(yīng)收賬款余額比較大。截至2019年末、2020年末、2021年9月末，公司應(yīng)收賬款余額分別為6817.15萬元、3105.08萬元、5364.74萬元，占當(dāng)期營業(yè)收入比重分別為54.31%、27.88%、67.18%。“若公司下游客戶經(jīng)營不利或由于其他原因?qū)е聼o法按期支付貨款，將對公司應(yīng)收賬款回收、資金狀況和盈利能力產(chǎn)生不利影響。”

在應(yīng)收賬款計提方面，截至2019年末、2020年末、2021年9月末，捷瑞數(shù)字分別計提壞賬準(zhǔn)備1582.55萬元、872.81萬元、746.90萬元，計提比例達(dá)到23.21%、28.11%、13.92%，各報告期計提比例均超過10%。

按照捷瑞數(shù)字的壞賬準(zhǔn)備計提政策，賬齡1年以內(nèi)、1～2年、2～3年、3年以上計提分別為5%、20%、50%、100%。而報告期內(nèi)，捷瑞數(shù)字賬齡為1年以內(nèi)的應(yīng)收賬款比例分別為21.34%、55.05%、80.57%，1年以上的應(yīng)收賬款比例分別為78.66%、44.95%、19.43%。

針對新三板掛牌相關(guān)事宜，記者近日致電捷瑞數(shù)字并發(fā)送了采訪郵件，但截至發(fā)稿未獲回復(fù)。