目前，A股上市保險(xiǎn)公司已經(jīng)陸續(xù)發(fā)布2021年全年保費(fèi)數(shù)據(jù)。中國(guó)人壽、中國(guó)平安、中國(guó)人保、新華保險(xiǎn)四家A股上市保險(xiǎn)公司2021年原保險(xiǎn)保費(fèi)收入合計(jì)21248.50億元，同比下降0.25%。

即便是頭部保險(xiǎn)公司依然承壓明顯，尤其是負(fù)債端。“近兩年來壽險(xiǎn)健康保險(xiǎn)行業(yè)的發(fā)展速度和發(fā)展質(zhì)量遇到諸多挑戰(zhàn)。目前，各家公司都在重新審視如何通過產(chǎn)品創(chuàng)新來滿足消費(fèi)者的需求。”瑞士再保險(xiǎn)中國(guó)區(qū)壽險(xiǎn)及健康險(xiǎn)市場(chǎng)業(yè)務(wù)部負(fù)責(zé)人張永強(qiáng)表示。

根據(jù)張永強(qiáng)的看法：“2013-2018年間，保險(xiǎn)業(yè)代理人資格放開、壽險(xiǎn)費(fèi)率市場(chǎng)化，消費(fèi)者對(duì)健康和醫(yī)療保險(xiǎn)消費(fèi)意識(shí)的覺醒，這些紅利的集中出現(xiàn)使得行業(yè)增長(zhǎng)到了呈現(xiàn)倍增趨勢(shì)，但近兩年增長(zhǎng)快速回落，樂觀的觀點(diǎn)是行業(yè)從高增長(zhǎng)到未來年均5%到8%的溫和增長(zhǎng)將是常態(tài)，但也有可能短期內(nèi)繼續(xù)面對(duì)增長(zhǎng)乏力的現(xiàn)實(shí)。各家公司都在努力，現(xiàn)在成效還不明顯，不過從未來2-3年的時(shí)間看，我們對(duì)行業(yè)的增長(zhǎng)會(huì)比較樂觀。”

中國(guó)人壽：人事迅速補(bǔ)位 戰(zhàn)略動(dòng)向引關(guān)注

王濱的落馬，無疑讓中國(guó)人壽再次站上風(fēng)口浪尖。

1月8日，中央紀(jì)委國(guó)家監(jiān)委網(wǎng)站消息，中國(guó)人壽保險(xiǎn)（集團(tuán)）公司黨委書記、董事長(zhǎng)王濱涉嫌嚴(yán)重違紀(jì)違法，目前正接受中央紀(jì)委國(guó)家監(jiān)委紀(jì)律審查和監(jiān)察調(diào)查。

隨后，中國(guó)人壽保險(xiǎn)（集團(tuán)）公司黨委召開會(huì)議，第一時(shí)間傳達(dá)中央對(duì)王濱進(jìn)行紀(jì)律審查和監(jiān)察調(diào)查的決定。中國(guó)人壽保險(xiǎn)（集團(tuán)）公司黨委副書記、副董事長(zhǎng)、總裁袁長(zhǎng)清主持會(huì)議。

中國(guó)人壽保險(xiǎn)股份有限公司是中國(guó)人壽保險(xiǎn)（集團(tuán)）公司的上市主體。 1月9日，中國(guó)人壽保險(xiǎn)股份有限公司發(fā)布公告稱，公司經(jīng)營(yíng)管理運(yùn)行正常，將于近期召開董事會(huì)會(huì)議，確定代行董事長(zhǎng)職務(wù)的董事人選。

1月13日，中國(guó)人壽保險(xiǎn)股份有限公司發(fā)布公告稱，其當(dāng)日召開的第七屆董事會(huì)第六次會(huì)議審議，鑒于執(zhí)行董事王濱涉嫌嚴(yán)重違紀(jì)違法，目前正接受中央紀(jì)委國(guó)家監(jiān)委紀(jì)律審查和監(jiān)察調(diào)查，不能履行董事長(zhǎng)職務(wù)， 根據(jù)《中國(guó)人壽保險(xiǎn)股份有限公司章程》，會(huì)議推舉公司非執(zhí)行董事袁長(zhǎng)清代為履行董事長(zhǎng)及法定代表人職責(zé)，自本次董事會(huì)決議通過之日起至新任董事長(zhǎng)任職生效之日止。

1961年出生的袁長(zhǎng)清自2018年2月起擔(dān)任中國(guó)人壽保險(xiǎn)股份有限公司非執(zhí)行董事?，F(xiàn)任中國(guó)人壽保險(xiǎn)（集團(tuán)）公司黨委副書記、副董事長(zhǎng)、總裁，中國(guó)人壽資產(chǎn)管理有限公司董事長(zhǎng)，中國(guó)人壽財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)股份有限公司董事長(zhǎng)。

中國(guó)人壽保險(xiǎn)股份有限公司2021年原保險(xiǎn)保費(fèi)收入6200億元，同比增長(zhǎng)1.16%。

中國(guó)人壽保險(xiǎn)股份有限公司2021年三季報(bào)顯示，前三季度公司實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤(rùn)485.02億元，同比增長(zhǎng)3%。由于傳統(tǒng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金折現(xiàn)率假設(shè)更新，公司第三季度歸母凈利潤(rùn)同比下降54.5%至75.27億元。

前三季度公司實(shí)現(xiàn)保費(fèi)收入5534.37億元，同比增長(zhǎng)1.8%。其中，續(xù)期保費(fèi)3922.01億元，同比增長(zhǎng)6.4%。短期險(xiǎn)保費(fèi)679.45億元，同比增長(zhǎng)1.6%。新單保費(fèi)增長(zhǎng)繼續(xù)承壓，但降幅較2021年上半年有所收窄。首年期交保費(fèi)為915.17億元，其中十年期及以上首年期交保費(fèi)為368.99億元。前三季度，新業(yè)務(wù)價(jià)值同比下降19.6%。退保率為0.93%，與2020年同期相比基本保持穩(wěn)定。

不僅如此，1月14日，中國(guó)人壽保險(xiǎn)（集團(tuán)）公司對(duì)外宣布，白濤出任中國(guó)人壽保險(xiǎn)（集團(tuán)）公司黨委書記。

白濤于1984年加入工商銀行，曾任總行項(xiàng)目信貸部副總經(jīng)理，吉林省分行副行長(zhǎng)、湖南省分行行長(zhǎng)，總行資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)管理部總經(jīng)理、內(nèi)部審計(jì)局局長(zhǎng)等職。2014年5月至2016年8月任國(guó)壽集團(tuán)副總裁。2018年7月至2020年1月任人保集團(tuán)執(zhí)行董事、副董事長(zhǎng)、總裁。2020年1月，白濤調(diào)任國(guó)家開發(fā)投資集團(tuán)有限公司黨組書記、董事長(zhǎng)。

除白濤外，中國(guó)人壽保險(xiǎn)（集團(tuán)）公司領(lǐng)導(dǎo)班子成員還包括黨委副書記、副董事長(zhǎng)、總裁袁長(zhǎng)清，黨委副書記、監(jiān)事長(zhǎng)郭新雙，黨委委員、副總裁吳少華、盛和泰，派駐紀(jì)檢監(jiān)察組組長(zhǎng)、公司黨委委員李眈陸，黨委委員、副總裁蘇恒軒、王凱、楊麗平。

中國(guó)人壽下一步的戰(zhàn)略動(dòng)向成為市場(chǎng)關(guān)注重點(diǎn)。前述提及的中國(guó)人壽保險(xiǎn)（集團(tuán)）公司黨委召開的會(huì)議強(qiáng)調(diào)，要立足主責(zé)主業(yè)，保持戰(zhàn)略定力和穩(wěn)定局面，堅(jiān)持穩(wěn)中求進(jìn)推動(dòng)高質(zhì)量發(fā)展，牢牢守住不發(fā)生系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的底線。

中國(guó)平安：改革轟轟烈烈 市場(chǎng)效果不盡如人意

中國(guó)平安的壽險(xiǎn)改革可謂高舉高打，但市場(chǎng)效果并不盡如人意。平安人壽2021年原保險(xiǎn)保費(fèi)收入4570.35億元，同比下降4%。

中國(guó)平安2021年三季報(bào)顯示，公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入9046.29億元，同比下降1.4%；歸母凈利潤(rùn)816.38億元，同比下降20.8%。

前三季度中國(guó)平安壽險(xiǎn)及健康險(xiǎn)業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)營(yíng)運(yùn)利潤(rùn)736.84億元，同比下降2.3%；新業(yè)務(wù)價(jià)值352.37億元，同比下降17.8%。

截至三季末，中國(guó)平安代理人數(shù)量進(jìn)一步壓縮，截至三季末共有70.6萬代理人，較二季度末下降19.5%。

資本市場(chǎng)也給出了反饋。2021年以來，保險(xiǎn)板塊持續(xù)走弱，板塊自上年高位一度近乎腰斬，其中更以中國(guó)平安股價(jià)跌幅最深。

中國(guó)平安壽險(xiǎn)的改革主打數(shù)字化。隨著市場(chǎng)環(huán)境、消費(fèi)者需求改變，壽險(xiǎn)傳統(tǒng)的經(jīng)營(yíng)管理模式正在重構(gòu)。數(shù)字化作為優(yōu)化體驗(yàn)、降本增效的重要手段，成為壽險(xiǎn)業(yè)向高質(zhì)量發(fā)展轉(zhuǎn)型的突破口之一。

近日，平安人壽黨委書記楊錚表示：“數(shù)字化時(shí)代的壽險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)就好比一架大型民航客機(jī)，渠道、產(chǎn)品是飛機(jī)的雙翼；公司的運(yùn)營(yíng)和飛機(jī)的客艙服務(wù)類似，其目的都是給予客戶更優(yōu)質(zhì)的體驗(yàn)；共同資源則更像是飛機(jī)的駕駛艙和儀表盤，可以清晰地掌握飛機(jī)的動(dòng)態(tài)；而數(shù)字化就是新引擎，為整架飛機(jī)提供持續(xù)的動(dòng)力，推動(dòng)飛機(jī)駛向客戶真正想去的目的地。”

面對(duì)困難，楊錚仍對(duì)改革轉(zhuǎn)型充滿信心，“數(shù)字化改革，不是浮于表層，而是深入肌理，是一個(gè)打通上下、全面縱深的改革，這是我們對(duì)當(dāng)前供需錯(cuò)配痛點(diǎn)全面梳理后，邁出的堅(jiān)定一步。我們堅(jiān)信，數(shù)字化能夠助力公司解決當(dāng)前發(fā)展中的痛點(diǎn)、難點(diǎn)，讓科技和業(yè)務(wù)流程無縫融合，助力壽險(xiǎn)轉(zhuǎn)型突破，邁向高質(zhì)量發(fā)展的道路。”

楊錚指出，要順利推進(jìn)壽險(xiǎn)改革，需要利用流程驅(qū)動(dòng)、數(shù)據(jù)驅(qū)動(dòng)以及數(shù)字化共享平臺(tái)的支持，重塑壽險(xiǎn)的經(jīng)營(yíng)管理模式。

新華保險(xiǎn)：重拾市場(chǎng) 業(yè)務(wù)質(zhì)量可持續(xù)性受考驗(yàn)

新華保險(xiǎn)近年來重拾市場(chǎng)地位，但業(yè)務(wù)質(zhì)量的可持續(xù)性成為市場(chǎng)關(guān)注的焦點(diǎn)。

新華保險(xiǎn)2021年原保險(xiǎn)保費(fèi)收入1634.7億元，同比增長(zhǎng)2.48%。

新華保險(xiǎn)2021年三季報(bào)顯示，受制于88.47億元準(zhǔn)備金計(jì)提及退保增加影響，前三季度歸母凈利潤(rùn)119.54億元，同比增長(zhǎng)7.6%；三季度單季歸母凈利潤(rùn)14.08億元，同比下降51.2%。

國(guó)泰君安非銀金融行業(yè)研報(bào)顯示，新華保險(xiǎn)前三季度保費(fèi)壓力全線擴(kuò)大，且預(yù)計(jì)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)變化導(dǎo)致新業(yè)務(wù)價(jià)值率進(jìn)一步承壓，從而傳導(dǎo)為新業(yè)務(wù)價(jià)值負(fù)增長(zhǎng)壓力進(jìn)一步加大。

具體而言，一是前三季度新單壓力較中報(bào)均呈現(xiàn)進(jìn)一步擴(kuò)大態(tài)勢(shì)，新單保費(fèi)399.66億元，同比下降5.4%（環(huán)比下降3.7個(gè)百分點(diǎn)），其中個(gè)險(xiǎn)渠道同比下降12.2%（環(huán)比下降5.2個(gè)百分點(diǎn)），銀保渠道同比下降2.4%（環(huán)比下降2.6個(gè)百分點(diǎn)）。

二是預(yù)計(jì)新單產(chǎn)品結(jié)構(gòu)變化對(duì)新業(yè)務(wù)價(jià)值率帶來負(fù)面影響，前三季度十年期及以上期繳保費(fèi)同比下降35.1%（環(huán)比下降11.9個(gè)百分點(diǎn)），高價(jià)值率長(zhǎng)險(xiǎn)期繳保單負(fù)增長(zhǎng)壓力更大。基于客戶認(rèn)知提升引起的保險(xiǎn)行業(yè)供需錯(cuò)配使得粗放式人力增長(zhǎng)模式不可持續(xù)，重點(diǎn)關(guān)注渠道端質(zhì)量提升的舉措落地。

此前，新華保險(xiǎn)黨委書記、首席執(zhí)行官、總裁李全表示，當(dāng)我們跳出困難看市場(chǎng)，行業(yè)基本面沒丟，發(fā)展空間依舊廣闊。老齡化的人口結(jié)構(gòu)變遷帶來了養(yǎng)老健康領(lǐng)域需求增長(zhǎng)，居民銀行存款沉淀大量可投資金融資產(chǎn)。行業(yè)目前的挑戰(zhàn)是陷入了“供求錯(cuò)配”的矛盾當(dāng)中，供給的模式、邏輯、思路落后，無法匹配新時(shí)代的需求，變革是唯一的出路。

李全坦言，改革轉(zhuǎn)型勢(shì)在必行。當(dāng)前行業(yè)面臨著客戶供需、渠道模式以及監(jiān)管思路三個(gè)時(shí)代性改變，公司必須重新反思與客戶、產(chǎn)品、隊(duì)伍之間的關(guān)系，順應(yīng)監(jiān)管趨勢(shì)，緊跟國(guó)家需要和時(shí)代脈絡(luò)。“改革轉(zhuǎn)型要圍繞核心目標(biāo)，勇于嘗試；要循序漸進(jìn)、切合實(shí)際。新華改革轉(zhuǎn)型的總體目標(biāo)是實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展，探索出未來可持續(xù)增長(zhǎng)模式，這需要?dú)v經(jīng)嘗試才能達(dá)到目標(biāo)。 ”

李全指出，改革轉(zhuǎn)型不是否定所有，要繼承過往經(jīng)營(yíng)成果，堅(jiān)守新華精神文化內(nèi)核，尊重行業(yè)發(fā)展客觀規(guī)律。同時(shí)，改革轉(zhuǎn)型要講取舍，敢于舍棄老思路、老家當(dāng)。無論渠道還是機(jī)構(gòu)都要走出舒適圈，摸索新的發(fā)展模式。

中國(guó)人保：發(fā)力新亮點(diǎn) 轉(zhuǎn)型路仍漫漫

近年來，中國(guó)人保在壽險(xiǎn)領(lǐng)域亦持續(xù)發(fā)力。中國(guó)人保黨委書記、董事長(zhǎng)羅熹在公司2021年半年工作會(huì)議上指出，服務(wù)健康養(yǎng)老，扎實(shí)推動(dòng)重點(diǎn)項(xiàng)目。

國(guó)泰君安非銀金融行業(yè)研報(bào)顯示，人力擴(kuò)量提質(zhì)兩大超預(yù)期支撐壽險(xiǎn)轉(zhuǎn)型成為其集團(tuán)新亮點(diǎn)。具體而言，兩大因素推動(dòng)人力規(guī)模增長(zhǎng)超預(yù)期：考慮到疫情影響下代理人增員出現(xiàn)“人口紅利”，疊加部分同業(yè)側(cè)重人力質(zhì)量提升從而競(jìng)爭(zhēng)壓力減小，推動(dòng)公司人力費(fèi)用成本增幅低于預(yù)期；同時(shí)公司現(xiàn)任管理層保持穩(wěn)定，且明確隊(duì)伍擴(kuò)量提質(zhì)的戰(zhàn)略定力，預(yù)計(jì)將推動(dòng)人力規(guī)模增長(zhǎng)超預(yù)期。

兩大人力質(zhì)量管控舉措將推動(dòng)代理人產(chǎn)能超預(yù)期增長(zhǎng)：當(dāng)前市場(chǎng)對(duì)公司代理人質(zhì)量提升關(guān)注度較低，而公司在隊(duì)伍規(guī)模增長(zhǎng)的同時(shí)注重質(zhì)量?jī)?yōu)化，一方面根據(jù)不同客群需求及早啟動(dòng)代理人分層分類管理，另一方面將衡量代理人質(zhì)量的量化指標(biāo)納入分公司核心考核KPI，預(yù)計(jì)有望推動(dòng)代理人產(chǎn)能超預(yù)期增長(zhǎng)。

不過，人保壽險(xiǎn)轉(zhuǎn)型路還很漫長(zhǎng)。人保壽險(xiǎn)2021年原保險(xiǎn)保費(fèi)收入968.47億元，同比增長(zhǎng)0.69%。

另據(jù)國(guó)泰君安非銀金融行業(yè)研報(bào)對(duì)2021年前10月的保費(fèi)分析顯示，10月單月保費(fèi)增速延續(xù)承壓，僅中國(guó)人保實(shí)現(xiàn)高速增長(zhǎng)，預(yù)計(jì)主要為追趕全年保費(fèi)完成節(jié)奏加大躉交等低價(jià)值業(yè)務(wù)貢獻(xiàn)。