12月6日，富邦財(cái)險(xiǎn)在其官方微信公眾號(hào)發(fā)文稱，自2022年1月1日起暫停開展互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，恢復(fù)時(shí)間另行通知。已經(jīng)承保的客戶保障權(quán)益不受影響。

無獨(dú)有偶，就在幾天前，信泰人壽保險(xiǎn)股份有限公司在官網(wǎng)發(fā)布了“關(guān)于暫時(shí)停止互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的通知”。其中稱，互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)將自2022年1月1日起暫時(shí)停止，何時(shí)恢復(fù)另行通知，在此之前購買的公司保險(xiǎn)合同不受任何影響。

除這兩家公司外，另有多家險(xiǎn)企工作人員表示近期將停售部分互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)產(chǎn)品。而這些舉動(dòng)都與今年10月銀保監(jiān)會(huì)發(fā)布的《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)互聯(lián)網(wǎng)人身保險(xiǎn)業(yè)務(wù)有關(guān)事項(xiàng)的通知》(以下簡(jiǎn)稱《通知》)有關(guān)。通知要求，所有不符合有關(guān)條件的主體和產(chǎn)品自2022年1月1日起不得通過互聯(lián)網(wǎng)渠道經(jīng)營(yíng)。

網(wǎng)紅產(chǎn)品集中下架，僅22家險(xiǎn)企可銷售10年以上保險(xiǎn)產(chǎn)品

由于對(duì)互聯(lián)網(wǎng)人身險(xiǎn)產(chǎn)品的經(jīng)營(yíng)門檻、產(chǎn)品范圍及費(fèi)用控制有了更嚴(yán)格的界定，上述《通知》被業(yè)內(nèi)稱為“互聯(lián)網(wǎng)人身險(xiǎn)最嚴(yán)新規(guī)”。

根據(jù)《通知》相關(guān)要求，互聯(lián)網(wǎng)人身保險(xiǎn)產(chǎn)品范圍限于意外險(xiǎn)、健康險(xiǎn)(除護(hù)理險(xiǎn))、定期壽險(xiǎn)、保險(xiǎn)期間十年以上的普通型人壽保險(xiǎn)(除定期壽險(xiǎn))和保險(xiǎn)期間十年以上的普通型年金保險(xiǎn)。也就是說，明年1月1號(hào)起，類如萬能險(xiǎn)、分紅型、投連型年金險(xiǎn)等人身險(xiǎn)產(chǎn)品將無法在互聯(lián)網(wǎng)上繼續(xù)購買。

不僅如此，《通知》還對(duì)開展互聯(lián)網(wǎng)人身保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的險(xiǎn)企提出了新的門檻要求：保險(xiǎn)公司連續(xù)四個(gè)季度綜合償付能力充足率達(dá)到120%，核心償付能力不低于75%；連續(xù)四個(gè)季度風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)級(jí)在B類及以上；連續(xù)四個(gè)季度責(zé)任準(zhǔn)備金覆蓋率高于100%；保險(xiǎn)公司公司治理評(píng)估為C級(jí)(合格)及以上。

若險(xiǎn)企想要申請(qǐng)審批或使用新備案十年期以上的普通人壽保險(xiǎn)(除定期壽險(xiǎn))和普通型年金保險(xiǎn)，需要滿足的要求則更加嚴(yán)格。根據(jù)《通知》，險(xiǎn)企需滿足連續(xù)四個(gè)季度綜合償付能力充足率達(dá)150%、核心償付能力不低于100%；連續(xù)四個(gè)季度償付能力溢額超過30億元，風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)級(jí)也要在連續(xù)四個(gè)季度或兩年內(nèi)六個(gè)季度達(dá)到A類以上等要求。申萬宏通證券研報(bào)估算，按照三季度償付能力報(bào)告來看，目前滿足上述要求的險(xiǎn)企僅有22家，包括平安人壽、中國人壽、泰康人壽等。

記者了解到，自《通知》出臺(tái)，保險(xiǎn)市場(chǎng)近一個(gè)月以來出現(xiàn)了搶購“將下架”產(chǎn)品的情況。尤其是一些復(fù)利3.5%以上的儲(chǔ)蓄險(xiǎn)產(chǎn)品，在市場(chǎng)甚至出現(xiàn)了“搶購”。

“再不買就沒有了”“即將下架”“且買且珍惜”。過去一個(gè)月，市場(chǎng)上不少“炒停售”的產(chǎn)品出現(xiàn)了一天售空的情況。不少消費(fèi)者抱著“不買吃虧”的心理，趕在下架前購置了中小險(xiǎn)企的“網(wǎng)紅產(chǎn)品”。

“這些產(chǎn)品原本的設(shè)計(jì)就是為了搶占年輕顧客，在互聯(lián)網(wǎng)市場(chǎng)上比較受歡迎。新規(guī)出臺(tái)后，這些產(chǎn)品后期一定會(huì)調(diào)整，有些顧客會(huì)觀望，也會(huì)有顧客擔(dān)心新規(guī)會(huì)影響產(chǎn)品收益率，所以提前‘下手’。當(dāng)然也不排除有些公司由于后續(xù)不符合相關(guān)要求，想趁‘關(guān)門’前搶售一波。從業(yè)內(nèi)估算來看，大概有7、8家公司會(huì)徹底暫?；ヂ?lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。”某保險(xiǎn)從業(yè)人員對(duì)記者表示，近期他的朋友圈到處都是“抓緊上車、欲購從速”等標(biāo)語，甚至有人列出了所有將下架產(chǎn)品的名稱、類別和下架時(shí)間。

亂象叢生，互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)產(chǎn)品亟待整治

近年來，互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)發(fā)展較快，已成為保險(xiǎn)銷售的重要渠道之一。中國保險(xiǎn)行業(yè)協(xié)會(huì)發(fā)布《2020年互聯(lián)網(wǎng)人身保險(xiǎn)市場(chǎng)運(yùn)行情況分析報(bào)告》顯示，2020年，互聯(lián)網(wǎng)人身保險(xiǎn)業(yè)務(wù)累計(jì)實(shí)現(xiàn)規(guī)模保費(fèi)2110.8億元，較2019年同比增長(zhǎng)13.6%，渠道業(yè)務(wù)仍占據(jù)主導(dǎo)。

不過，互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)飛速發(fā)展的同時(shí)，隱憂頻現(xiàn)，諸多亂象也隨之而來。數(shù)據(jù)顯示，僅2019年，銀保監(jiān)會(huì)共接到互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)消費(fèi)投訴1.99萬件，同比增長(zhǎng)88.59%，是2016年投訴量的7倍。其中，銷售誤導(dǎo)和變相強(qiáng)制搭售等問題突出，嚴(yán)重影響消費(fèi)者的獲得感。

據(jù)悉，在眾多投訴中，“首付0元”“零首付”等銷售誤導(dǎo)情況最為嚴(yán)重。這類宣傳語屢屢出現(xiàn)在互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)產(chǎn)品的廣告頁面，但在實(shí)際操作中，這類產(chǎn)品并未真正免除首付，而是將收付款項(xiàng)分?jǐn)偟矫總€(gè)月的繳納費(fèi)用中。

11月9日，銀保監(jiān)會(huì)消保局在官網(wǎng)發(fā)布通報(bào)，水滴保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)在2018年通過微信公眾號(hào)等互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)銷售安心財(cái)險(xiǎn)保險(xiǎn)產(chǎn)品時(shí)，存在“首月0元”“首月3元”等未按照規(guī)定使用經(jīng)批準(zhǔn)或者備案的保險(xiǎn)條款、保險(xiǎn)費(fèi)率的違法行為，水滴保因此被罰款120萬元。

除此之外，通過掃碼“贈(zèng)送紅包”“參加抽獎(jiǎng)”等等誘使消費(fèi)者投保的情況在互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)比比皆是。在黑貓投訴平臺(tái)搜索“互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)”，投訴結(jié)果共有1178條，其中不乏在不知情情況下被投保并被強(qiáng)制扣費(fèi)、以一元紅包誘導(dǎo)老年人購買保險(xiǎn)并開通自動(dòng)扣費(fèi)功能等等。

“互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)亂象叢生，個(gè)別互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)涉嫌非法從事保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，部分保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)存在互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)產(chǎn)品定價(jià)風(fēng)險(xiǎn)突出、線下服務(wù)能力不足、投訴糾紛較多等問題，亟待規(guī)范整治。”銀保監(jiān)會(huì)在《通知》中如是描述。

原中國保監(jiān)會(huì)副主席周延禮在12月5日公開表示，互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展歷程表明，金融科技發(fā)展有其弊端，會(huì)導(dǎo)致金融風(fēng)險(xiǎn)加速傳遞，金融風(fēng)險(xiǎn)的結(jié)構(gòu)也更為復(fù)雜，在互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)方面，提高金融風(fēng)險(xiǎn)的防范能力刻不容緩。

事實(shí)上，監(jiān)管部門近年來一直在對(duì)互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)亂象進(jìn)行規(guī)制。2020年6月，針對(duì)投訴暴露出的互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)領(lǐng)域突出問題，銀保監(jiān)會(huì)曾發(fā)布《關(guān)于規(guī)范互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)銷售行為可回溯管理的通知》，并在2020年12月出臺(tái)了《互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)監(jiān)管辦法》。今年8月，銀保監(jiān)會(huì)在全國范圍內(nèi)開展互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)專項(xiàng)整治工作，重點(diǎn)整治銷售誤導(dǎo)、強(qiáng)制搭售、費(fèi)用虛高、違規(guī)經(jīng)營(yíng)和用戶信息泄露等突出問題。

“‘首付0元’或者‘低價(jià)首付’是互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)產(chǎn)品常用的獲客方式，也是這次整治的重點(diǎn)打擊對(duì)象。”上述保險(xiǎn)從業(yè)人士對(duì)記者表示，今年8月以來，全國各地的保險(xiǎn)公司陸續(xù)收到當(dāng)?shù)劂y保監(jiān)局的專項(xiàng)整治通知，包括“1元首付”“免費(fèi)贈(zèng)險(xiǎn)”等存在過度營(yíng)銷、誘導(dǎo)消費(fèi)問題的互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)營(yíng)銷宣傳廣告已經(jīng)全部叫停。

“這樣的廣告主要是為了吸引消費(fèi)者注意。不然一款保險(xiǎn)產(chǎn)品成千上萬元，可能消費(fèi)者連看的興趣都沒有。如果把保費(fèi)分期給與優(yōu)惠，或者提供先享后付的模式，獲客概率實(shí)際上是成倍增加的。但是現(xiàn)在都不可以這樣做了，哪怕私下給優(yōu)惠也不行。水滴被銀保監(jiān)會(huì)處罰的案例里，‘0元首付’不是噱頭，但是合同里標(biāo)明是等額分期，消費(fèi)者并沒有實(shí)際支付首月保費(fèi)，與合同約定不符，一樣會(huì)被處罰。”該保險(xiǎn)從業(yè)人員表示。

行業(yè)洗牌，中小險(xiǎn)企彎道超車難上加難

在業(yè)內(nèi)看來，《通知》對(duì)互聯(lián)網(wǎng)人身險(xiǎn)產(chǎn)品的經(jīng)營(yíng)門檻提出更高要求，無疑將為互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)市場(chǎng)帶來新一輪洗牌。這意味著，一些曾借互聯(lián)網(wǎng)“東風(fēng)”快速發(fā)展的險(xiǎn)企將錯(cuò)失彎道超車的機(jī)會(huì)，也有可能完全退出互聯(lián)網(wǎng)市場(chǎng)。

與龍頭險(xiǎn)企更偏重于傳統(tǒng)線下代理人模式不同，中小險(xiǎn)企起步晚，銷售網(wǎng)絡(luò)建立不全，更傾向于與互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)合作的方式。此外，在產(chǎn)品設(shè)計(jì)上，中小險(xiǎn)企近年來屢屢爆出網(wǎng)紅產(chǎn)品，在年輕受眾中較受歡迎。而且，由于互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)銷售模式省去了代理人環(huán)節(jié)，一次獲客可以多次銷售，很大程度上降低了后續(xù)的銷售成本。近年來，在互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)市場(chǎng)上，中小險(xiǎn)企的表現(xiàn)不僅不次于龍頭企業(yè)，還隱約出現(xiàn)了后來居上的勢(shì)頭。

前文中提到的《2020年互聯(lián)網(wǎng)人身保險(xiǎn)市場(chǎng)運(yùn)行情況分析報(bào)告》顯示，在排名前十的保險(xiǎn)公司中，排名前三的險(xiǎn)企分別是中郵人壽、國華人壽和建信人壽。而平安人壽、中國人壽、太平人壽三家頭部險(xiǎn)企僅列于第六、七、八位。

隨著新規(guī)落地，中小險(xiǎn)企過去常用的以高營(yíng)銷投入、低價(jià)格吸引消費(fèi)者，通過互聯(lián)網(wǎng)渠道獲客的方式必然不再適用。如何在這場(chǎng)洗牌中繼續(xù)存活下去，成為不少中小險(xiǎn)企，尤其是一些主要依賴互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)產(chǎn)品的企業(yè)亟待解決的問題。

面對(duì)強(qiáng)監(jiān)管，中小險(xiǎn)企該何去何從？天風(fēng)證券分析師夏昌盛認(rèn)為，中小保險(xiǎn)公司線上銷售人身險(xiǎn)產(chǎn)品受限，收益率激進(jìn)的理財(cái)險(xiǎn)將下架，后續(xù)長(zhǎng)期險(xiǎn)產(chǎn)品將回歸線下經(jīng)營(yíng)，擁有自建隊(duì)伍仍是核心。

西部證券分析師羅鉆輝則表示，《通知》可能致使互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)短期受到一定沖擊。中小險(xiǎn)企受限于服務(wù)能力及經(jīng)營(yíng)范圍，將面臨一定發(fā)展困境，但長(zhǎng)期來看，高門檻+細(xì)規(guī)范+嚴(yán)監(jiān)管將利好業(yè)務(wù)布局完善、定價(jià)能力較強(qiáng)的龍頭險(xiǎn)企。

“目前來看，《通知》的出臺(tái)對(duì)于全行業(yè)都有影響。在互聯(lián)網(wǎng)渠道受影響的同時(shí)，行業(yè)內(nèi)也在探索新的銷售渠道。”上述保險(xiǎn)從業(yè)人員告訴《中國經(jīng)濟(jì)周刊》記者，在互聯(lián)網(wǎng)渠道和傳統(tǒng)代理人模式之外，探索與銀行合作正在成為大多數(shù)保險(xiǎn)公司的選擇。

11月25日，銀保監(jiān)會(huì)下發(fā)《人身保險(xiǎn)銷售管理辦法(征求意見稿)》，其中指出，擬定銀保產(chǎn)品在一對(duì)一深度合作下，險(xiǎn)企可以派駐人員“駐點(diǎn)銷售”。業(yè)內(nèi)認(rèn)為，如果1+1的模式可以落地，有利于成為人身險(xiǎn)新的增長(zhǎng)極。

“目前的合作模式主要是1+3(每家銀行網(wǎng)點(diǎn)合作保險(xiǎn)公司數(shù)量最多3家)。如果轉(zhuǎn)變?yōu)?+1，銀保渠道競(jìng)爭(zhēng)會(huì)更加激烈，中小保險(xiǎn)公司受到的沖擊無疑會(huì)更大。”上述保險(xiǎn)從業(yè)人員說。