時(shí)隔一個(gè)月，《互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)監(jiān)管辦法》的人身險(xiǎn)配套細(xì)則即將出爐。1月7日，北京商報(bào)記者從業(yè)內(nèi)渠道獲悉，銀保監(jiān)會(huì)近日下發(fā)《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范互聯(lián)網(wǎng)人身保險(xiǎn)業(yè)務(wù)有關(guān)事項(xiàng)的通知（征求意見稿）》（以下簡稱《意見稿》），擬從償付能力、風(fēng)險(xiǎn)評級等角度圈定險(xiǎn)企經(jīng)營互聯(lián)網(wǎng)人身險(xiǎn)業(yè)務(wù)的入行門檻，同時(shí)也欲明確產(chǎn)品互聯(lián)網(wǎng)專屬性質(zhì)。

調(diào)整經(jīng)營門檻

互聯(lián)網(wǎng)人身保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，即保險(xiǎn)公司通過設(shè)立自營網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)，或委托全國性保險(xiǎn)中介機(jī)構(gòu)在其自營網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)，公開宣傳和銷售互聯(lián)網(wǎng)人身保險(xiǎn)專屬產(chǎn)品、訂立保險(xiǎn)合同并提供保險(xiǎn)服務(wù)。

那么哪些公司能經(jīng)營互聯(lián)網(wǎng)人身險(xiǎn)業(yè)務(wù)？對此，《意見稿》提出了償付能力、風(fēng)險(xiǎn)評級等硬性指標(biāo)要求。

具體而言，要想拿到互聯(lián)網(wǎng)人身險(xiǎn)經(jīng)營“許可證”，需要連續(xù)四個(gè)季度綜合償付能力充足率達(dá)到120%，核心償付能力不低于75%；連續(xù)四個(gè)季度風(fēng)險(xiǎn)綜合評級在B類及以上；人身保險(xiǎn)公司連續(xù)四個(gè)季度責(zé)任準(zhǔn)備金覆蓋率高于100%，財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司連續(xù)四個(gè)季度的責(zé)任準(zhǔn)備金回溯未出現(xiàn)不利進(jìn)展；保險(xiǎn)公司公司治理評估為C級（合格）及以上。

那獲得互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)營資質(zhì)便可銷售所有人身險(xiǎn)產(chǎn)品嗎？其實(shí)不然。

本次《意見稿》對于普通型壽險(xiǎn)和年金險(xiǎn)產(chǎn)品經(jīng)營準(zhǔn)入門檻的調(diào)整，如保險(xiǎn)公司申請審批或者備案十年期及以上普通型人壽保險(xiǎn)和十年期及以上普通型年金保險(xiǎn)專屬產(chǎn)品，需連續(xù)四個(gè)季度綜合償付能力充足率超過150%，核心償付能力不低于100%。

同時(shí)，這些保險(xiǎn)公司需滿足連續(xù)四個(gè)季度綜合償付能力溢額超過50億元；連續(xù)四個(gè)季度（或兩年內(nèi)六個(gè)季度）風(fēng)險(xiǎn)綜合評級在A類以上；上年度未因互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)經(jīng)營和回溯受到行政處罰；保險(xiǎn)公司公司治理評估為B級（良好）及以上等條件。

而對于保險(xiǎn)中介機(jī)構(gòu)，《意見稿》則要求其具有三年以上互聯(lián)網(wǎng)人身保險(xiǎn)業(yè)務(wù)經(jīng)營經(jīng)驗(yàn)；具有完備的保單出單、保單管理、客戶服務(wù)系統(tǒng)，以及安全、高效、實(shí)時(shí)的辦理線上支付結(jié)算業(yè)務(wù)的信息系統(tǒng)和資金清算流程；近一年未受到行政處罰或被采取監(jiān)管措施等。

據(jù)業(yè)內(nèi)人士統(tǒng)計(jì)，截至2020年三季度末，綜合償付能力不足150%的人身險(xiǎn)公司包括中郵人壽、百年人壽、中融人壽等8家人身險(xiǎn)公司。

有業(yè)內(nèi)人士指出，這些在償付能力、風(fēng)險(xiǎn)評級方面的門檻設(shè)置，可能把許多意向經(jīng)營十年期及以上普通型壽險(xiǎn)和年金險(xiǎn)專屬產(chǎn)品的中小保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)攔在門外，進(jìn)一步拉開大中險(xiǎn)企和中小險(xiǎn)企之間的差距，加劇行業(yè)“馬太效應(yīng)”。

不過，中國社會(huì)科學(xué)院保險(xiǎn)與經(jīng)濟(jì)發(fā)展研究中心副主任王向楠?jiǎng)t表示，該調(diào)整將促使險(xiǎn)企完善產(chǎn)品治理機(jī)制和產(chǎn)品設(shè)計(jì)能力，以推出既滿足消費(fèi)者需要，又能穩(wěn)健運(yùn)行下去的產(chǎn)品。“長期人身險(xiǎn)的金額較高，且普通消費(fèi)者不容易判斷保單今后持續(xù)期的風(fēng)險(xiǎn)，保單進(jìn)行調(diào)整和退出的經(jīng)濟(jì)成本和年齡成本也高，所以需要較嚴(yán)格和一定前瞻性的監(jiān)管。在互聯(lián)網(wǎng)的交易環(huán)境下更需要如此。”對于監(jiān)管考量，王向楠如是分析。

強(qiáng)化“互聯(lián)網(wǎng)專屬”標(biāo)簽

伴隨著越來越多險(xiǎn)企加入互聯(lián)網(wǎng)賽道，人身險(xiǎn)業(yè)務(wù)非理性價(jià)格競爭凸顯。此次《意見稿》也擬建立互聯(lián)網(wǎng)人身險(xiǎn)的產(chǎn)品專屬管理機(jī)制。

根據(jù)《意見稿》，互聯(lián)網(wǎng)人身保險(xiǎn)專屬產(chǎn)品范圍將包括意外險(xiǎn)、健康險(xiǎn)（除護(hù)理險(xiǎn)）、定期壽險(xiǎn)、十年期及以上普通型人壽保險(xiǎn)和十年期及以上普通型年金保險(xiǎn)，以及獲得中國銀保監(jiān)會(huì)同意開展的其他人身保險(xiǎn)產(chǎn)品。

同時(shí)，根據(jù)《意見稿》，保險(xiǎn)公司申請審批或者備案互聯(lián)網(wǎng)人身保險(xiǎn)專屬產(chǎn)品，其產(chǎn)品名稱需要包含“互聯(lián)網(wǎng)專屬”字樣，通過互聯(lián)網(wǎng)渠道銷售和經(jīng)營。同時(shí)，產(chǎn)品設(shè)計(jì)應(yīng)體現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)渠道直接經(jīng)營的特征。一年期及以下專屬產(chǎn)品預(yù)定費(fèi)用率不得高于35%；一年期以上專屬產(chǎn)品不得設(shè)置直接傭金和間接傭金，首年預(yù)定附加費(fèi)用率不得高于60%，平均附加費(fèi)用率不得高于25%。

除此之外，《意見稿》還指出，互聯(lián)網(wǎng)人身險(xiǎn)專屬產(chǎn)品還應(yīng)提供靈活便捷的繳費(fèi)方式，且產(chǎn)品設(shè)計(jì)應(yīng)做到保險(xiǎn)期間與實(shí)際存續(xù)期間一致。同時(shí)，一年期及以下專屬產(chǎn)品最低現(xiàn)金價(jià)值計(jì)算，應(yīng)當(dāng)采用未滿期保費(fèi)的計(jì)算方法。

王向楠認(rèn)為，專屬產(chǎn)品管理機(jī)制將人身險(xiǎn)市場分割為兩個(gè)，此舉將更有針對性地滿足線上線下不同特征保險(xiǎn)消費(fèi)者的需求；考慮互聯(lián)網(wǎng)環(huán)境，設(shè)計(jì)相應(yīng)的保險(xiǎn)監(jiān)管，更好地把握市場秩序和保護(hù)消費(fèi)者權(quán)益；減少了互聯(lián)網(wǎng)對傳統(tǒng)線下保險(xiǎn)活動(dòng)帶來的沖擊，維護(hù)保險(xiǎn)行業(yè)利益。

“隨著消費(fèi)者的融合和保險(xiǎn)業(yè)的成熟開放，今后這個(gè)分割可以逐漸打通。”關(guān)于《意見稿》對專屬產(chǎn)品的明確，王向楠如是表示。

北京大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院副院長鎖凌燕也表示，專屬產(chǎn)品的推出與互聯(lián)網(wǎng)這一銷售渠道本身的特征有關(guān)，從線下到線上不僅是產(chǎn)品的轉(zhuǎn)移，更是渠道的轉(zhuǎn)換。

“互聯(lián)網(wǎng)渠道相對缺少人與人面對面的溝通機(jī)制，所以更需要有一套獨(dú)特的互聯(lián)網(wǎng)呈現(xiàn)方式。相對來說，互聯(lián)網(wǎng)渠道更適合責(zé)任劃分比較明確、消費(fèi)者理解程度比較高、不會(huì)有很多概念模糊及容易產(chǎn)生誤解的產(chǎn)品進(jìn)行售賣。”對互聯(lián)網(wǎng)人身險(xiǎn)相較線下產(chǎn)品的經(jīng)營重心，鎖凌燕如是分析。

擴(kuò)面降本利好消費(fèi)者

在業(yè)內(nèi)人士看來，若《意見稿》正式落地，將提升互聯(lián)網(wǎng)人身險(xiǎn)產(chǎn)品的規(guī)范性，同時(shí)降低渠道成本，不僅讓消費(fèi)者購買更放心，也可能間接改善消費(fèi)福利。

鎖凌燕認(rèn)為，對于消費(fèi)者來講，一方面這能豐富消費(fèi)者對于互聯(lián)網(wǎng)人身險(xiǎn)產(chǎn)品的選擇，且信息獲取的搜索成本降低，方便消費(fèi)者進(jìn)行產(chǎn)品比較；另一方面，《意見稿》對于互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)品的費(fèi)用率有所限制，或許能借助這種渠道成本的壓縮，給消費(fèi)者一些實(shí)實(shí)在在的好處，也可能促進(jìn)福利的改進(jìn)。

“經(jīng)過疫情的沖擊，再加上新興經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，互聯(lián)網(wǎng)成為一個(gè)越來越重要的渠道，在這個(gè)渠道上售賣的產(chǎn)品，實(shí)際上也帶有消費(fèi)者教育的功能。”鎖凌燕表示，如果在這個(gè)平臺(tái)上能夠推出一些相對來講適合互聯(lián)網(wǎng)渠道特征、合規(guī)經(jīng)營且相對長期的產(chǎn)品，也能引導(dǎo)行業(yè)持續(xù)推進(jìn)深化，進(jìn)行供給側(cè)轉(zhuǎn)型、改革，特別是在老齡化背景之下，能夠更好地發(fā)揮保險(xiǎn)業(yè)應(yīng)有的保障作用。

不過，與此同時(shí)，鎖凌燕也指出，消費(fèi)者購買互聯(lián)網(wǎng)人身險(xiǎn)產(chǎn)品可能要關(guān)注購買鏈接的合理性、安全性，要在正規(guī)的平臺(tái)和機(jī)構(gòu)網(wǎng)站購買，保護(hù)好個(gè)人隱私安全，不輕信彈窗；企業(yè)也要注意網(wǎng)絡(luò)安全機(jī)制的建設(shè)。